EBA欧洲银行-25-March-2009_OpRisk-US_New-York_Arnoud-Vossen_14页_198kb

OPRISK USA 总结

核心内容

OPRISK USA 是一份由 CEBS（欧洲银行委员会）发布的报告，旨在从欧洲视角分析当前金融危机背景下风险管理与立法的发展情况。报告强调了欧洲在加强金融监管、提高透明度、协调跨境银行监督等方面的必要性与紧迫性，并提出了多项改革建议。

主要观点

1. 监管结构改革

• 欧洲正在推进强化监管框架的改革，包括设立专门的宏观审慎监管机构，建立欧洲金融监管系统（European System of Financial Supervisors）。
• 该系统将赋予欧盟层面的规则制定权，并在跨境银行监管中发挥协调作用。
• 欧盟成员国正在讨论这些改革，预计在2009年6月的欧盟国家领导人会议上达成初步共识。

2. 监管协调与统一

• 当前欧盟监管框架下，各成员国在实施巴塞尔II资本要求时存在较大差异，影响跨境银行的监管一致性。
• CEBS呼吁减少成员国在巴塞尔II实施中的自由裁量权，以提高监管的统一性。

3. 存款保障制度

• 危机暴露了欧盟存款保障制度不统一的问题，导致资金从低保障国家流向高保障国家。
• 欧盟正在推动建立更统一的存款保障体系，以增强市场信心。

4. 跨境银行监督机制

• CEBS提出“监管学院”（supervisory colleges）作为协调跨境银行监管的重要工具。
• 监管学院将促进信息共享、风险评估和监督协调，尤其在处理系统性风险时具有重要意义。

5. 风险披露与透明度

• 风险披露被认为是增强市场信任和透明度的关键。
• CEBS已对多家欧盟银行的披露情况进行评估，强调对业务模式、风险管理、资产影响和会计政策的全面披露。
• 目前披露质量在数量上尚可，但在质量和深度上仍有提升空间。

6. 监管重点议题

• 流动性风险管理：欧盟正在加强流动性监管，方法与巴塞尔委员会类似，但更注重实际监管实践。
• 薪酬制度：CEBS已就银行薪酬政策展开咨询，强调合理的激励机制和内部治理。
• 非风险基础指标：欧盟与CEBS正在研究引入非风险基础指标，以补充巴塞尔II资本要求。
• 逆周期调节：正在探讨如何通过逆周期缓冲等工具减少金融体系的顺周期性。

关键信息

• CEBS成立于2004年，总部位于伦敦，由27个欧盟国家的监管机构和央行组成，同时包括冰岛、列支敦士登和挪威的代表。
• CEBS的主要职责包括提供监管建议、促进监管协调和提升透明度。
• 监管学院（supervisory colleges）是CEBS推动的重要机制，用于协调跨境银行的监管工作。
• CEBS预计在2010年底前完成：
  • 跨境银行联合风险评估流程
  • 监管学院的操作指南
• 欧盟正在推进一系列立法改革，以增强金融体系的稳健性和应对未来危机的能力。

结论

OPRISK USA 反映了欧洲在金融危机后对金融监管体系进行深刻反思和改革的意愿。CEBS在其中发挥了重要作用，推动监管协调、透明度提升和风险披露改进。未来，欧盟将致力于建立更统一、更有效的监管框架，以应对系统性风险和提升金融体系的稳定性。