20180129-英皇证券_香港_-每日财经评论_11页_1mb

报告摘要

2018年1月29日股市分析总结

核心内容

2018年1月29日，港股及美股市场表现积极，主要受美国非农就业数据、美联储新主席上任及中国政策利好影响。港股整体上涨，恒生指数创年内新高，内房及金融板块表现突出。同时，A股市场也有所回升，但成交量有所下降。市场情绪乐观，但需注意资金流动及个股分化。

主要观点

美股表现：英特尔等大型企业财报向好，推动美股大幅上涨，三大股指均创年内新高。道指、标普500和纳斯达克分别上涨约0.85%、1.18%和1.28%。
港股表现：恒生指数上涨1.53%，恒生国企指数上涨2.51%。内房股如新鸿基、中国奥园等表现强劲，部分个股如腾讯控股、建设银行、工商银行等涨幅显著。
A股表现：上证综指上涨0.28%，深成指和创业板分别上涨0.05%和0.33%。两市成交额减少约13%。
市场动态：市场关注美国非农就业数据、美联储新主席言论及国情咨文。港股创新高步伐加快，但市场建议持盈者可作部分减持。
金融板块：国泰君安国际因配股回落被推荐为买入机会，中资券商如海通国际预计全年盈利增长80%。
政策影响：中国证监会对部分券商和基金公司采取了监管措施，但整体市场仍受流动性利好影响。
外汇与大宗商品：中国外汇市场成交量增长，美油突破66美元，金價上涨约1.4%。

关键信息

市场统计

指數	收市價	最高	最低	升跌	升跌(%)
恒生指數	33,154	33,224	32,794	500	1.53
恒生國企指數	13,724	13,800	13,450	336	2.51
上海綜合指數	3,558	3,575	3,534	10	0.28
深圳綜合指數	11,558	11,605	11,513	5	0.05
道瓊斯工業平均指數	26,617	26,617	26,425	224	0.85
纳斯达克综合指数	7,506	7,506	7,431	95	1.28
标普500指数	2,873	2,873	2,846	34	1.18
德國DAX指數	13,340	13,349	13,268	42	0.31
日經225指數	23,669	23,828	23,649	-271	-1.13
VIX恐慌指數	11.1	11.6	11.1	-0.5	-4.32
紐約油價	65.5	66.7	65.1	-0.1	-0.15
黃金	1,348.3	1,366.2	1,342.6	-10.2	-0.75

恒生指數期貨

期貨指數	收市價	最高	最低	升跌(%)	成交量	未平倉	高低水
恒指即月	33,154	33,203	32,612	1.45	263,808	115,021	0
恒指下月	33,125	33,169	32,578	1	85,832	51,714	-29
國期即月	13,770	13,793	13,348	2.98	226,489	151,552	46
國期下月	13,777	13,801	13,359	3	121,827	96,844	53

个股推介

国泰君安国际：建议趁低吸纳，目标价4元，止蚀价2.6元。公司通过配股吸納資金，有利於其資產管理和債市業務發展。
其他个股：如腾讯控股、建设银行、工商银行等表现强劲，但需关注市场分化情况。

内地信息

中国证监会对6家券商和3家基金公司采取了监管措施，包括公开谴责、限期改正等。
国家外汇管理局数据显示，2017年全年中国外汇市场累计成交162.27万亿元人民币，2018年12月成交额增长8.74%。

环球热点

沙地阿拉伯外汇储备连续三个月上升，这是自2014年以来首次。
美国总统特朗普威胁对欧盟采取报复性措施，引发市场对贸易政策的担忧。

交易焦点

港股：建设银行、工商银行、腾讯控股等表现突出，部分个股如麦达斯控股-S、栃能集团等大幅上涨。
A股：中国平安、贵州茅台、宝钢股份等成交活跃，部分个股如中信证券、中国神华等表现良好。

大市成交活跃股份

代號	股票名稱	收市價	變動率(%)	成交額
700	腾讯控股	471.2	2.88%	103億
939	建设银行	9.05	5.60%	87.7億
2318	中国平安	93.40	1.85%	63億
3988	中国银行	4.80	4.58%	49.7億
1398	工商银行	7.34	3.97%	43.4億
16	新鸿基	139	1.54%	9.93億
17	新世界发展	12.94	1.58%	3.36億
152	深圳国际	16.38	3.54%	1.44億
272	瑞安房地产	2.38	2.19%	1.07億
119	保利置业集团	4.70	4.33%	1.81億

5大升幅及跌幅股份

代號	股票名稱	收市價	變動率(%)	成交額
1021	麥達斯控股-S	2.18	50.35%	9.4千萬
834	康大食品	1.31	45.56%	6.13 千萬
1263	栃能集團	6.69	41.44%	3.39億
36	遠東控股國際	0.95	35.71%	6.37 千萬
126	佳寧娜	1.18	24.21%	9.17 千萬
1884	E PRINT集團	2.07	-24.45%	1.49億
8231	節能元件	0.209	-22.59%	1.33 千萬
8136	英馬斯集團	0.40	-20.00%	3.2 千萬
8021	滙隆控股	0.024	-20.00%	1.01 千萬
1182	勝龍國際	0.385	-16.30%	1.44 千萬

恒生指數成份股表現

代號	股票名稱	收市價(港元)	升跌(%)	成交量(萬)	市盈率(倍)
5	汇丰控股	85.70	0.23	2,663	37.9
11	恒生银行	186.00	-0.27	122	20.1
23	东亚银行	34.25	-0.15	56	30.3
388	香港交易所	297.40	1.50	1,364	53.7
939	建设银行	9.05	5.60	98,115	7.7
1299	友邦保险	66.60	0.38	1,839	20.3
1398	工商银行	7.34	3.97	59,682	7.5
2318	中国平安	93.40	1.85	6,753	18.5
2388	中银香港	41.75	0.24	1,688	16.5
2628	中国人寿	26.55	0.95	7,353	29.1
3328	交通银行	6.97	3.87	11,574	6.0
3988	中国银行	4.80	4.58	104,974	6.6
2	中电控股	79.00	-0.13	208	16.0
3	香港中华煤气	15.48	0.26	695	28.9
6	电能实业	67.45	0.75	344	20.6
836	华润电力	14.62	0.14	1,688	16.5
1038	长江基建集团	69.60	-0.07	285	17.9
4	九龙仓集团	32.00	1.27	440	4.2
12	恒基地产	55.20	4.25	1,049	8.0
16	新鸿基	138.30	1.54	719	9.6
17	新世界发展	12.90	1.57	2,622	16.0
83	信和置业	14.72	0.14	474	12.3
101	恒隆地产	21.65	2.61	533	13.7
688	中国海外发展	30.95	1.98	2,434	8.5
823	领展房地产基金	70.50	0.07	559	6.5
1109	华润置地	31.40	0.32	2,292	12.9
1113	长江实业	74.40	0.54	531	11.2
1	长和	106.70	0.28	542	12.1
19	太古股份	79.70	0.69	133	7.2
27	银河娱乐	66.30	0.91	1,082	33.9
66	港铁公司	45.15	0.33	366	21.1
135	昆仑能源	8.03	0.50	2,423	109.6
144	招商局港口	21.40	-0.23	1,126	9.7
151	中国旺旺	7.15	0.14	767	N/A
267	中信股份	12.66	-0.47	2,095	9.2
293	国泰航空	12.60	-1.10	827	N/A
2688	中国人寿	26.55	0.95	7,353	29.1
1088	中国神华	23.80	1.28	2,203	8.5
288	万洲国际	9.28	0.43	2,873	15.6
1044	恒安国际	77.45	1.57	630	21.3
1055	南方航空	9.78	7.00	4,475	16.6
2202	万科	40.75	1.88	950	15.8
2319	蒙牛乳业	25.95	0.78	701	N/A
2333	长城汽车	9.39	-0.21	4,366	8.6
2601	中国太保	40.90	0.62	1,935	24.1
2628	中国人寿	26.55	0.95	7,353	29.1
1186	中国铁建	9.75	0.62	1,862	7.3
3968	招商银行	37.85	0.80	2,428	11.2
3328	交通银行	6.97	3.87	11,574	6.0
3988	中国银行	4.80	4.58	104,974	6.6
6837	海通证券	13.28	2.00	2,059	15.8
6886	华泰证券	19.00	1.71	1,404	17.1