20180919-辉立证券-Phillip-Singapore_Morning_Note-180919_13页_1mb

輝立證券集團 Phillip Securities Group 总结

核心内容概述

本报告提供了新加坡及亚太地区股市的市场观察、研究报告、技术分析、新闻动态、宏观经济日历、货币和债券信息、商品价格以及新加坡公司股息和财报日历等内容。整体上，市场在近期受到中美贸易战和经济数据的影响，表现波动，但部分板块仍保持增长趋势。

市场表现

新加坡指数

• FTSE ST Straits Time: 3,139.3，下跌0.1%
• FTSE ST Financial: 954.8，下跌0.2%
• FTSE ST Real Estate: 783.5，下跌0.4%
• FTSE ST Industrials: 711.1，持平
• FTSE ST Consumer Service: 697.3，上涨0.5%
• FTSE ST Telecommunicate: 780.2，上涨0.1%
• FTSE ST Oil & Gas: 339.6，上涨0.7%
• FTSE ST Consumer Good: 408.9，下跌0.6%
• FTSE ST Utilities: 304.9，上涨0.9%
• FTSE ST Healthcare: 1,307.4，上涨0.2%
• FTSE ST Technology: 222.7，上涨0.5%
• FTSE ST Basic Material: 77.2，下跌0.8%
• FTSE ST Mid-Cap: 715.0，上涨0.1%
• FTSE ST Catalyst: 359.1，上涨0.2%

股票涨跌情况

• 上涨: 113只股票
• 持平: 340只股票
• 下跌: 150只股票

总交易量和市值

• 总交易量: 1,431.7百万股，下跌21.9%
• 总市值: 889.3百万美元，上涨26.9%

研究报告

Combine Will International Holdings Ltd

• 分析员: Alvin Chia
• 主要观点: 通过向印尼转移生产以降低成本，公司获得了竞争优势。
• 当前市价: $1.05，市盈率（基于1H18年化收益）为10.2倍。

技术分析

Genting Sing Ltd

• 技术信号: 在日线图上，价格可能正在形成看涨分歧，锤子线拒绝1.00心理价位，预示价格可能反弹上涨。
• 预期走势: 价格可能反转上涨，测试1.10阻力位，随后可能测试1.15。
• 交易信号:
  • 入场价: 1.04
  • 止损价: 0.99
  • 止盈价: 1.15
• 当前趋势: 看涨
• 支撑位:
  • 支撑1: 1.00
  • 支撑2: 0.96
• 阻力位:
  • 阻力1: 1.10
  • 阻力2: 1.15

突发新闻

• 中美贸易战升级: 中国宣布对600亿美元美国商品加征关税，美国考虑对几乎所有中国进口商品加征关税。
• 美国国债收益率上升: 美国和中国互加关税后，10年期国债收益率升至5月以来的最高水平。
• PCI Ltd 控股股东交易: 控股股东 Chuan Hup Holdings Ltd 接到第三方关于公司证券的潜在交易。
• OUE Lippo Healthcare 收购计划: 计划收购 First Reit 和其管理公司 Bowsprit，金额为142百万新元。

宏观经济与图表

• BRIC 进口数据: 尽管近期货币波动，BRIC 进口在7月同比增长26.3%，为6个月最高水平。YTD18，BRIC 进口同比增长19%，高于2017年的17%。
• 图表分析: 价格在1.00心理价位形成锤子线，可能预示反弹上涨。

Phillip 20 投资组合

• 投资策略: 基于技术分析选择股票，每只股票占初始资本的5%。
• 初始资本: 100,000美元
• 投资组合表现:
  • BREADTALK: 16.11%收益
  • COMFORTDELGRO: 3.07%收益
  • DBS: -2.97%亏损
  • GEO ENERGY RES: -4.17%亏损
  • GENTING SING: -11.21%亏损
  • Q&M DENTAL: 2.02%收益
  • SIA: -2.86%亏损
  • SEMBCORP IND: 3.20%收益
  • SINGTEL: -4.89%亏损
  • SATS: -3.15%亏损
  • SINOSTAR PEC: -15.46%亏损
  • UOB: -2.77%亏损

活跃股票

• Rex International Holding: 交易量101,447,400，价格0.114
• DBS Group Holdings Ltd: 交易量84,521,660，价格2.350
• Genting Singapore Ltd: 交易量52,422,400，价格1.030
• SIA Engineering: 交易量55,584,480，价格2.920

新加坡公司52周高低价

• 新52周高:
  • Rex International Holding: 价格0.114
  • PCI Ltd: 价格1.090
  • KHONG GUAN LTD: 价格2.140
• 新52周低:
  • Plastofrom Holdings Ltd: 价格0.028
  • Allied Technologies Limited: 价格0.019
  • Guoan International Ltd: 价格0.017

股息信息

• 26 Sep 18: 新加坡交易所，股息0.150，收益率4.13%
• 3 Oct 18: Lian Beng Group，股息0.013，收益率4.50%
• 4 Oct 18: Hc Surgical Spec，股息0.010，收益率3.18%
• 9 Oct 18: Ums Holdings Ltd，股息0.010，收益率7.35%
• 12 Oct 18: United O/S Aust，股息0.005，收益率4.70%
• 25 Oct 18: Ellipsiz Ltd，股息0.010，收益率8.33%

财报日历（2018年9月）

• 2018 Q2: Health Mgmt Int'l，NPAT MYR15.2m，同比增长43%
• 2018 Q4: Ihh Healthcare B，NPAT MYR165.1m，同比下降48%
• 2018 Q4: Raffles Education，NPAT SGD21.9m，同比增长192%
• 2018 Q4: Pec Ltd，NPAT SGD6.1m，同比下降13%
• 2018 Q4: China Kangda，NPAT SGD4.2m，无数据
• 2019 Q1: Del Monte Pac Lt，NPAT USD3.0m，同比增长308%

经济日历（2018年9月）

• US: Wholesale Inventories MoM Jul: 实际值0.1%，预测值0.3%，前值0.7%
• US: MBA Mortgage Applications Aug: 实际值4.2%，预测值-1.7%
• US: Personal Income Jul: 实际值0.4%，预测值0.4%，前值0.3%
• US: Chicago Purchasing Manager Aug: 实际值65.5p，预测值63.3p，前值63.6p
• US: Conf. Board Consumer Confidence Aug: 实际值127p，预测值126p，前值133p
• US: GDP Annualized QoQ 2Q S: 实际值4.1%，预测值4.0%，前值4.2%
• US: Personal Spending Jul: 实际值0.4%，预测值0.4%，前值0.4%
• US: Unemployment Rate Aug: 实际值3.9%，预测值3.8%，前值3.9%
• SG: Purchasing Managers Index Aug: 实际值52.3p，预测值52.2p，前值52.6p
• SG: Retail Sales YoY Jul: 实际值2.0%，预测值0.5%，前值-2.6%

Phillip Securities Research 覆盖

• Consumer Goods:

  • Dairy Farm International: 评级Buy，目标价9.830，当前价9.320，涨幅16.1%
  • Fraser & Neave: 评级Buy，目标价2.750，当前价1.850，涨幅11.1%
  • Sheng Siong: 评级Accumulate，目标价1.130，当前价1.120，涨幅1.8%
  • Old Chang Kee: 评级Buy，目标价0.980，当前价0.745，涨幅0.7%
  • Thai Beverage: 评级Reduce，目标价0.620，当前价0.650，涨幅0.0%

• Banking & Finance:

  • DBS: 评级Buy，目标价33.320，当前价24.800，涨幅5.1%
  • OCBC: 评级Buy，目标价14.900，当前价11.040，涨幅8.4%
  • SGX: 评级Buy，目标价8.930，当前价7.270，涨幅1.9%
  • UOB: 评级Buy，目标价34.500，当前价25.930，涨幅4.4%

• Healthcare:

  • Raffles Medical: 评级Accumulate，目标价1.320，当前价1.100，涨幅0.9%
  • Q&M Dental: 评级Buy，目标价0.650，当前价0.505，涨幅1.0%
  • Singapore O&G Ltd: 评级Buy，目标价0.420，当前价0.350，涨幅2.8%
  • Health Management International: 评级Buy，目标价0.830，当前价0.610，涨幅0.0%

• Real Estate:

  • CapitalLand Limited: 评级Accumulate，目标价4.190，当前价3.270，涨幅13.3%
  • Chip Eng Seng Corporation Ltd: 评级Buy，目标价1.210，当前价0.840，涨幅9.7%
  • Ho Bee Land: 评级Accumulate，目标价2.980，当前价2.460，涨幅2.4%
  • City Developments Ltd: 评级Accumulate，目标价13.400，当前价8.740，涨幅28.5%