20131223-华宝证券-开放式基金周报_内地香港基金互认_国内基金或受冲击_16页_2mb

基金研究报告总结（2013年12月23日）

核心内容

本报告分析了2013年12月16日至20日的基金市场表现、在发基金及募集情况、基金分红与基金经理变动、基金二级市场表现以及基金互认政策对市场的影响。核心内容包括：

• 全球及国内市场表现：全球主要股指多数上涨，但上证指数与深圳成指大幅下跌，基金市场整体承压。
• 基金募集与发行情况：多只基金完成募集，部分基金正在进行审批或反馈意见。
• 基金分红情况：本周共有11只基金进行分红派息，涉及不同类型的基金。
• 基金经理变动：上周有25只基金发生基金经理变更。
• 基金二级市场分析：各类基金表现分化，指数型基金跌幅较大，货币市场型基金略有上涨。
• 基金互认政策影响：内地与香港基金互认框架达成共识，可能对QDII、QFII和RQFII产品造成一定冲击。

主要观点

• 市场回顾：全球主要股指普遍上涨，但中国股市表现疲软，上证指数和深圳成指跌幅超过5%。基金市场整体下跌，普通股票型基金和偏股混合型基金跌幅较大，而货币市场型基金略有上涨。
• 基金动态：2013年有10只基金正在发行，上周完成募集。证监会公示了基金募集申请的进度，显示普通程序审批和简易程序审批的产品数量及状态。
• 基金分红情况：本周11只基金进行分红，其中部分基金分红比例较高，且分红次数较多。
• 基金经理变更：上周25只基金更换基金经理，涉及多个基金类型。
• 基金二级市场分析：普通股票型基金和偏股混合型基金均下跌，但跌幅程度不同。部分债券型基金和QDII基金表现较好。
• 基金互认政策：基金互认框架已达成共识，内地公募基金将进入香港市场，香港基金也将进入内地，这可能对现有的QDII、QFII和RQFII产品形成一定冲击。

关键信息

市场表现回顾

• 全球主要股指：

  • 美国道琼斯工业指数上涨2.96%
  • 纳斯达克指数上涨2.59%
  • 标普500上涨2.42%
  • 英国富时100上涨2.59%
  • 法国CAC40上涨3.3%
  • 德国DAX上涨4.37%
  • 香港恒生指数下跌1.87%
  • 韩国综合指数上涨1.04%
  • 日经225上涨3.03%
  • 澳洲标普200上涨3.27%

• 中国股市：

  • 上证指数从2196.08点下降至2084.79点，跌幅为5.07%
  • 深圳成指从8429.82点下降至7966.72点，跌幅为5.49%
  • 上证基金指数下跌1.88%
  • 深证基金指数下跌2.83%

基金募集与发行情况

• 正在发行的基金：10只，包括普通股票型、债券型、灵活配置型等。
• 已完成募集的基金：10只，包括被动指数型、普通股票型、货币市场型等。
• 基金募集申请核准进度：
  • 普通程序审批：12只产品受理，42只接受第一次反馈意见，8只开始递交第一次反馈材料，2只接受第二次反馈意见，63只获准发行。
  • 简易程序审批：15只产品受理，85只完成审批。

基金分红情况

• 本周有11只基金分红派息，涉及普通股票型基金、中长期纯债型基金、混合债券型基金等。
• 分红比例从每10份派0.02元到0.8元不等，部分基金分红次数较多。

基金经理变更

• 上周有25只基金发生基金经理变更，包括部分基金首次任命基金经理。

基金二级市场分析

• 普通股票型基金：358只全部下跌，基金指数下跌3.17%
• 偏股混合型基金：154只全部下跌，基金指数下跌2.94%
• 平衡混合型基金：22只全部下跌，基金指数下跌2.75%
• 偏债混合型基金：73只中只有1只上涨，基金指数下跌2.28%
• 指数型基金：基金指数下跌4.51%
• 债券型基金：基金指数下跌0.83%
• 长期纯债型基金：基金指数下跌0.42%
• 货币市场型基金：基金指数上涨0.08%
• QDII基金：77只中44只上涨

总结

本报告提供了2013年12月16日至20日期间基金市场的全面分析，涵盖市场表现、基金募集与发行、基金分红、基金经理变更及基金二级市场表现等多个方面。同时，指出内地与香港基金互认政策即将实施，可能对现有QDII、QFII和RQFII产品产生一定冲击。整体来看，市场表现承压，但货币市场型基金表现相对较好，基金募集和审批进程也在持续推进。