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首只专精特新基金获批，混合型主动权益基金仓位抬升总结

核心内容

2021年10月29日，首只专精特新主题基金——景顺长城专精特新量化优选股票型基金（014062.OF）正式获批，标志着市场对“专精特新”主题的投资热情上升。与此同时，混合型主动权益基金的仓位有所提升，显示出市场对成长性资产的偏好。

主要观点

• 专精特新主题基金：该基金是全市场首只上报的专精特新主题基金，采用量化策略优选相关股票，为投资者提供了新的投资工具。
• 市场行情：本周中小创板块大幅上涨，而大盘出现下跌。涨幅前五的行业分别为电力设备及新能源（6.96%）、国防军工（2.64%）、电力及公用事业（1.69%）、综合（1.64%）、汽车（1.27%）。
• 基金仓位分布：偏股主动型基金平均仓位为85.31%，其中普通股票型基金仓位略有下降，偏股混合型基金仓位上升，配置型基金仓位显著上升。
• 风格仓位：成长仓位上升1.8%，价值仓位下降1.8%，显示市场偏好成长型资产。
• 行业配置调整：电力设备及新能源、国防军工、基础化工等行业配置比例上调，而电子、食品饮料、医药等配置比例下调。
• ETF资金流向：股票型ETF资金净流入92.54亿元，主要来自金融、宽基和消费行业ETF，其中沪深300ETF、上证50ETF和中证500ETF净流入较多，科创50ETF则净流出。
• 新成立基金：本期境内新成立基金51只，发行总份额接近800亿元，其中MSCI中国A50互联互通ETF贡献较大份额，规模最大的为嘉实致明3个月定开（80亿元）。
• 新发行基金：本期境内新发行基金34只，包括混合型13只、债券型11只、股票型6只、FOF基金4只。

关键信息

市场回顾

• 市场表现：上证综指下跌0.98%，深证成指下跌0.29%，沪深300下跌1.03%，创业板指上涨2%。
• 行业表现：涨跌幅前五行业为电力设备及新能源（6.96%）、国防军工（2.64%）、电力及公用事业（1.69%）、综合（1.64%）、汽车（1.27%）；后五行业为煤炭（-8.29%）、房地产（-8.2%）、家电（-5.92%）、建材（-5.61%）、石油石化（-5.06%）。

主动偏股型基金分析

• 一周净值表现：平均涨跌幅为0.71%，前五只基金分别为泰达宏利转型机遇A（14.08%）、泰达宏利高研发创新6个月A（13.81%）、泰达宏利成长（13.54%）、中海能源策略（13.32%）、中海信息产业精选（12.46%）。
• 年初至今表现：平均涨跌幅为8.19%，前五只基金分别为金鹰民族新兴（104.59%）、信诚新兴产业A（103.65%）、前海开源公用事业（103.49%）、前海开源新经济A（103.25%）、长城行业轮动A（97.14%）。
• 仓位变化：普通股票型基金仓位为88.08%（较上周下降0.53%），偏股混合型基金为86.04%（较上周上升2.02%），配置型基金为82.71%（较上周上升4.66%）。
• 风格仓位：成长仓位为64.22%（较上周上升1.8%），价值仓位为35.78%（较上周下降1.8%）。
• 行业配置：电力设备及新能源、国防军工、基础化工、电力及公用事业、通信行业配置比例上调，电子、食品饮料、医药、计算机、房地产行业配置比例下调。

股票型ETF资金流入流出情况

• 资金净流入：股票型ETF资金净流入92.54亿元，其中金融行业ETF和消费行业ETF为主要流入来源。
• 宽基ETF：净流入29.19亿元，沪深300ETF、上证50ETF、中证500ETF为净流入较多产品。
• 行业ETF：金融行业ETF净流入31.36亿元，消费行业ETF净流入17.61亿元。
• 风格ETF：风格指数ETF净流入8.75亿元，红利ETF为主要流入产品；主题相关ETF净流出1.21亿元。

境内新成立与新发行基金

• 新成立基金：本期新成立基金51只，发行总份额接近800亿元，其中MSCI中国A50互联互通ETF贡献较大份额，嘉实致明3个月定开为最大规模基金（80亿元）。
• 新发行基金：本期新发行基金34只，包括混合型13只、债券型11只、股票型6只、FOF基金4只。

风险因素

• 本报告基于历史数据统计、建模和测算完成，存在市场波动导致结果失效的风险。

图表目录

• 图1：本周各指数表现
• 图2：本周中信一级行业指数表现（涨跌幅前五和后五）
• 图3：偏股主动型基金历史仓位分布
• 图4：偏股主动型基金风格仓位状况
• 图5：偏股主动型基金行业配置状况（中信一级行业分类）

表格目录

• 表1：“专精特新”或“北交所”相关主题基金产品申报情况
• 表2：主动偏股型基金一周净值增长（前十名）
• 表3：主动偏股型基金今年至今净值增长（前十名）
• 表4：各类型股票型ETF净流入前五大产品相关情况
• 表5：境内新成立基金表（2021.10.25至2021.10.29）
• 表6：境内新发行基金表（2021.10.25至2021.10.29）

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