20130722-华泰证券-华泰证券融资融券每日早报_11页_815kb

融资融券每日早报总结 | 2013年07月22日

核心内容概述

本报告汇总了2013年7月19日至7月22日期间融资融券市场的主要动态，包括资金流向、业绩预警、增发信息、交易异动及评级变动等，为投资者提供关键参考信息。

主要观点与关键信息

一、资金流向

• 资金流入：

  • 最近1个交易日资金流入率前5名个股为：武钢股份、友谊股份、中煤能源、太原重工和鼎立股份。
  • 最近5个交易日资金流入率前5名个股为：武钢股份、东方明珠、广宇发展、宝钢股份和江铃汽车。

• 资金流出：

  • 最近1个交易日资金流出率前5名个股为：中材国际、广深铁路、上海机场、大秦铁路和老白干酒。
  • 最近5个交易日资金流出率前5名个股为：中材国际、广深铁路、海南航空、上海机场和广汇能源。

二、业绩预警

• 业绩预增：

  • 华电国际于2013年7月19日发布业绩预增公告，预计2013年中报净利润同比增长510%~530%。
  • 公司受益于电煤价格下降，单位燃料成本降低，盈利显著改善。
  • 公司2013年动态PE约为7.69倍，低于行业动态估值8.96倍，估值较为合理。

• 业绩预减：

  • 厦工股份于2013年7月20日发布业绩预减公告，预计2013年中报净利润同比下降。
  • 公司受宏观经济影响，工程机械行业需求萎缩，主营业务收入下降，投资收益减少。
  • 公司2013年动态PE约为28.62倍，远高于行业动态估值7.04倍，估值偏高。

三、定向增发

• 杰瑞股份于2013年7月19日发布定向增发董事会预案。
  • 募集资金总额不超过310,464万元，拟投入钻完井设备生产、一体化服务及补充流动资金。
  • 拟增发不超过0.49亿股，占当前总股本不超过8.21%。
  • 增发价格不低于63.36元/股，低于当前股价72.41元/股。
  • 公司2012年收入和净利润分别为23.84亿元和6.43亿元，同比增长63%和51%。
  • 但利润增长中应收账款占比较高，经营净现金流3年合计为负，盈利质量不高。
  • 公司当前动态PE为45倍，PB为13.59倍，市值432亿元，已显著高于行业龙头海油工程。
  • 高管大量减持，反映公司估值偏高，建议关注融券交易。

四、交易信息

• 明显放量个股：

  • 苏宁云商、国栋建设、用友软件和东方明珠的量价走势较好，建议关注融资交易。

• 大宗交易：

  • 罗顿发展和云南锗业于7月19日各发生1笔大宗交易。
  • 罗顿发展折价率2.95%，云南锗业折价率4.99%。

• 交易异动个股：

  • 中材国际、苏宁云商和中航地产发生异动交易。
  • 异动类型包括涨跌幅偏离值、振幅值、换手率等达到一定阈值。

五、评级预测

• 评级调低：
  • 南方航空和中国国航的券商投资评级被下调。
  • 南方航空由“增持”调整为“中性”，目标价3.00元，当前收盘价2.60元。
  • 中国国航由“买入”调整为“中性”，目标价4.30元，当前收盘价3.86元。

六、融资融券交易概况

• 融资交易：

  • 7月18日融资买入金额为116.52亿元，较上一交易日减少13.19%。
  • 融资偿还金额减少22.67%，融资余额小幅增加至2258.27亿元，增幅为0.76%。

• 融券交易：

  • 融券卖出量为455.29万手，较上一交易日减少13.46%。
  • 融券余额为42.60亿元，较上一交易日减少6.29%。

总结

本报告综合了融资融券市场在2013年7月19日至7月22日的多个关键指标，包括资金流向、业绩预警、定向增发、交易异动和评级变动等，为投资者提供了详尽的市场动态信息。

• 资金流入：武钢股份、友谊股份、中煤能源、太原重工和鼎立股份表现突出。
• 资金流出：中材国际、广深铁路、上海机场、大秦铁路和老白干酒资金流出显著。
• 业绩预增：华电国际因成本下降实现盈利大幅改善，估值合理。
• 业绩预减：厦工股份因行业需求萎缩导致业绩下滑，估值偏高。
• 定向增发：杰瑞股份拟融资31亿元用于业务扩展，但盈利质量存疑，建议关注融券。
• 交易异动：中材国际、苏宁云商和中航地产出现异常交易行为。
• 评级调低：南方航空和中国国航被下调评级，可能影响市场预期。
• 融资融券活跃度：整体交易活跃度下降，融资余额小幅增长，融券余额下降。

附录：图表目录

• 表格 1：最近5日融资融券标的股票金额流入率前10名个股
• 表格 2：最近1日融资融券标的股票金额流入率前10名个股
• 表格 3：最近5日融资融券标的股票金额流出率前10名个股
• 表格 4：最近1日融资融券标的股票金额流出率前10名个股
• 表格 5：融资融券标的个股业绩预增概况
• 表格 6：近日公告业绩预增的融资融券标的个股估值
• 表格 7：融资融券标的个股业绩预减概况
• 表格 8：近日公告业绩预减的融资融券标的个股估值
• 表格 9：近期公告增发相关信息的标的股票
• 表格 10：未来3个月解禁的融资融券标的个股列表
• 表格 11：融资融券标的股票最新交易日明显放量个股
• 表格 12：融资融券标的股票大宗交易信息
• 表格 13：融资融券标的股票交易异动信息
• 表格 14：标的股票中最新券商评级调低评级股票
• 表格 15：最新行业和市场总体融资交易概况
• 表格 16：最新融资买入金额排名前十的股票交易概况

免责声明

本报告基于公开资料整理，信息力求客观公正，但仅供参考，不构成投资建议。投资者据此操作，风险自担。华泰证券及作者对报告内容的准确性、完整性或可靠性不作任何保证，亦不承担因此产生的任何责任。