20250407-新永安国际证券-证券早晨快讯_16页_3mb

报告摘要

港股盘前分析总结

核心内容概述

本文档提供了港股及全球主要市场的最新动态，涵盖市场表现、中美贸易摩擦、即将上市新股、公司新闻、最新业绩与派息信息，以及主要经济数据。整体来看，市场受到中美贸易摩擦和美国关税政策的影响，出现显著波动。

主要观点

市场表现：港股整体承压，恒生指数下跌1.52%，恒生科技指数跌幅更大，达2.09%。美国股市也遭遇重创，道指、标普500和纳指分别下跌5.5%、5.97%和5.82%。欧洲股市同样表现疲软，德国DAX和法国CAC分别下跌4.95%和4.26%。
中美贸易摩擦：美国宣布对全球贸易伙伴征收10%的基线关税，对华加征34%的关税，引发中国反制措施，包括对美进口商品加征34%关税，以及对部分稀土实施出口管制。
TikTok交易：TikTok获得75天宽限期，以避免被美国禁用。交易原计划因中国反制关税而告吹，但特朗普表示仍希望与中国真诚合作。
美联储态度：鲍威尔表示新关税可能带来更持久的通胀压力，但目前不急于调整利率。

关键信息

市场指数表现

指数	收盘价	单日涨跌%	年内涨跌%
恒生指数	22849.81	-1.52	13.91
国企指数	8420.14	-1.31	15.50
恒生科技指数	5313.26	-2.09	18.92
恒生AH股溢价	133.54	1.01	-6.62
上证指数	3342.01	-0.24	-0.29
深证成指	10365.73	-1.40	-0.47
沪深300	3861.50	-0.59	-1.87
道琼斯	38314.86	-5.50	-9.94
纳斯达克	15587.79	-5.82	-19.28
标普500	5074.08	-5.97	-13.73
德国DAX	20641.72	-4.95	3.68
法国CAC	7274.95	-4.26	-1.43
英国富时100	8054.98	-4.95	-1.44

主要商品及外汇指数

指数	收盘价	单日涨跌%	年内涨跌%
纽约期油	61.99	-7.41	-14.84
纽约期金	3035.40	-2.76	11.36
伦敦期铜	8780.00	-6.26	0.14
伦敦期铝	2378.50	-2.84	-6.78
大豆	977.00	-3.44	-4.18
玉米	460.25	0.63	-1.66
美汇指数	103.02	0.93	-5.25
美元/人民币	7.30	0.20	0.33
欧罗/美元	1.10	-0.84	5.45
日圆/美元	68.64	-0.32	6.71

恒生指数技术走势

技术指标	数值
恒生指数收盘价	22849.81
支持位	20128
阻力位	21090
20天平均线	23725.21
50天平均线	22652.91
200天平均线	19862.81
14天强弱指数	43.56

即将上市新股

代号	公司名称	截止认购日	上市日期	货币	发售价	每手股数
3677	正力新能	09/04/2025	14/04/2025	HKD	8.27	300
9606	映恩生物-B	10/04/2025	15/04/2025	HKD	103.2	100

新股资讯

映恩生物-B：计划全球发售1507.16万股，其中10%在港招股，15%为超额配股权，每手100股，入场费10424.08元。公司拟将融资用于研发及商业化核心产品，以及推进ADC技术平台。
东鹏饮料：在港递表申请IPO，联席保荐人为华泰国际、摩根士丹利及瑞银集团，去年收入增长40.6%，毛利率提升1.8个百分点，纯利增长63%。
大族数控：研究论证赴港上市，具体细节尚未确定，公司为大族激光控股子公司，主营业务为PCB专用设备的研发、生产和销售。

财经要闻

美国关税：特朗普宣布对多数美国进口商品征收10%的基线关税，对华加征34%关税，中国采取反制措施，包括对美进口商品加征34%关税和对部分稀土实施出口管制。
美联储：鲍威尔警告新关税可能引发持续性通胀，但表示目前不急于调整利率。

公司新闻

长和：与巴拿马官员讨论其经营港口的审计问题，同时中国对其交易进行反垄断审查。
阿里巴巴-W：上季回购6亿美元，全年度回购119亿美元，回购额度仍有201亿美元。
中远海控：3月回购约4386万元人民币，累计回购约12.94亿元。
中国铝业：与关连方设立合资公司建设运营西藏供电项目。
中国东方航空：3月回购约1843万元人民币，累计回购约2亿元。
蓝月亮：成功投得广州黄埔区地皮，投资金额不低于8.9亿元人民币。
中国儒意：传拟发行可换股债券最多筹39亿元。
越秀交通基建：获准注册不超过30亿元人民币债券发行额度。

日期	代号	名称	财政年度	季度	纯利(百万元)	变动%	每股盈利
4/3	900	AEON信贷财务	2025/02	末期	400.478港元	2	95.630港仙
3/31	21	大中华控股	2024/12	末期	17.105港元	--	0.430港仙
3/31	39	中国北大荒	2024/12	末期	(295.808)港元	93	(0.400)港仙
3/31	45	大酒店	2024/12	末期	(943.000)港元	--	(57.000)港仙
3/31	61	绿领控股	2024/12	末期	1,577.500港元	--	300.000港仙
3/31	95	绿景中国地产	2024/12	末期	(5,171.433)人民币	143	(100.690)分
3/31	96	友成控股	2024/12	末期	89.733人民币	13	14.100分
3/31	103	首佳科技	2024/12	末期	31.647港元	(49)	1.550港仙
3/31	108	国锐生活	2024/12	末期	(918.501)港元	610	(28.710)港仙
3/31	110	中国长远	2024/12	末期	(31.511)港元	150	(13.910)港仙
3/31	123	越秀地产	2024/12	末期	1,040.055人民币	(67)	25.840分
3/31	136	中国儒意	2024/12	末期	(190.533)人民币	--	(1.570)分
3/31	138	中建富通	2024/12	末期	(396.000)港元	(31)	(25.000)港仙
3/31	144	招商局港口	2024/12	末期	7,919.000港元	27	188.600港仙

日期	代号	名称	财政年度	事项	除净日	派送日
04-3	900	AEON信贷财务	2025/02	末期息港元0.25	Jul-25	Jul-25
04-3	3199	工银南方国债	2025/12	季度股息人民币0.9	Apr-25	Apr-25
04-3	3433	南方美国国债20	2025/12	季度股息港元0.82	Apr-25	Apr-25
04-3	83199	工银南方国债-R	2025/12	季度股息人民币0.9	Apr-25	Apr-25
03-31	21	大中华控股	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	39	中国北大荒	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	45	大酒店	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	61	绿领控股	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	95	绿景中国地产	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	96	友成控股	2024/12	末期息人民币0.013	Jul-25	Aug-25
03-31	103	首佳科技	2024/12	末期息港元0.0171	Jul-25	Jul-25
03-31	108	国锐生活	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	110	中国长远	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	123	越秀地产	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	136	中国儒意	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	138	中建富通	2024/12	不派末期息	--	--
03-31	144	招商局港口	2024/12	末期息港元0.636	Jun-25	Jul-25
03-31	167	万威国际	2024/12	不派末期息	--	--

中美一周主要经济数据

公布日期	地区	经济数据	观察期	实际	前期	预测
04/03	中国	财新中国PMI综合	3月	51.80	51.50	--
04/03	中国	财新中国PMI服务业	3月	51.90	51.40	51.50
04/03	美国	贸易余额	2月	-$122.7b	-$131.4b	-$123.5b
04/03	美国	周度首次申领失业救济人数	3月	219k	224k	225k
04/03	美国	持续领取失业救济人数	3月	1903k	1856k	1870k
04/03	美国	标普全球-美国服务业PMI	3月最终值	54.40	54.30	54.20
04/03	美国	标普全球-美国综合PMI	3月最终值	53.50	53.50	53.50
04/03	美国	ISM服务业指数	3月	50.80	53.50	52.90
04/04	美国	非农就业人数增减	3月	228k	151k	140k
04/04	美国	制造业就业人数增减	3月	1k	10k	0k
04/04	美国	失业率	3月	4.2%	4.1%	4.1%
04/07	中国	外汇储备	3月	--	$3227.22b	$3252.00b
04/09	美国	周度MBA抵押贷款申请指数环比	4月	--	-1.6%	--
04/09	美国	批发库存月环比	2月最终值	--	0.3%	0.4%
04/09	中国	货币供应M1年同比	3月	--	0.1%	0.4%
04/09	中国	货币供应M2同比	3月	--	7.0%	7.2%
04/10	中国	PPI同比	3月	--	-2.2%	-2.3%
04/10	中国	CPI同比	3月	--	-0.7%	0.1%
04/10	美国	CPI月环比	3月	--	0.2%	0.1%
04/10	美国	CPI(除食品与能源)月环比	3月	--	0.2%	0.3%
04/10	美国	CPI同比	3月	--	2.8%	2.6%
04/10	美国	CPI(除食品和能源)同比	3月	--	3.1%	3.0%
04/11	美国	Federal Budget Balance	3月	--	-$236.6b	-$130.0b
04/11	美国	生产者价格环比	3月	--	0.0%	0.2%
04/11	美国	PPI(除食品与能源)月环比	3月	--	-0.1%	0.3%
04/11	美国	PPI最终需求同比	3月	--	3.2%	3.3%
04/11	美国	PPI(除食品与能源)同比	3月	--	3.4%	3.6%
04/11	美国	密歇根大学消费者信心指数	4月初值	--	57.00	54.00

恒生指数成分股表现

恒生指数成分股表现（1/2）

股票名称	代号	昨收盘价	涨幅(%)	市盈率	明年市盈率预计	权益回报率(%)
康师傅控股	322	13.00	3.50	18.41	23.64	15.08
小米集团-W	1810	45.90	3.03	44.57	23.64	13.41
华润置地	1109	26.30	1.74	6.88	6.50	9.65
龙湖集团	960	10.16	1.60	6.04	8.62	6.64
九龙仓置业	1997	19.48	1.56	67.18	9.36	0.47
香港中华煤气	3	6.90	1.47	22.54	19.06	9.74
中国联通	762	9.09	1.45	12.66	10.65	5.79
华润万象生活	1209	35.45	1.43	20.92	15.86	22.35
海底捞	6862	17.72	1.37	19.05	15.88	42.88
中国神华	1088	32.60	1.24	9.62	10.90	15.07
中国海外发展	688	13.58	1.19	8.93	6.95	4.15
华润啤酒	291	29.00	1.05	18.63	14.84	15.29
电能实业	6	48.05	0.95	16.74	15.31	6.96
长江基建集团	1038	48.10	0.94	14.94	12.99	6.64
中芯国际	981	45.05	0.78	100.30	43.54	2.42
国药控股	1099	18.54	0.76	7.69	6.40	9.19
中电控股	2	63.95	0.47	13.75	12.64	11.38
万洲国际	288	7.29	0.28	7.46	7.75	15.73
美团-W	3690	157.90	0.06	25.18	14.47	22.06
农夫山泉	9633	34.45	0.00	30.12	23.02	39.84
石药集团	1093	5.53	0.00	14.12	11.26	13.22
领展房产基金	823	36.95	-0.14	-	13.93	-1.30
新奥能源	2688	64.35	-0.23	11.28	8.69	13.64
建设银行	939	6.91	-0.29	4.97	4.66	10.78
中国移动	941	83.60	-0.30	12.20	11.08	10.39
网易-S	9999	164.70	-0.30	-	13.21	22.59
华润电力	836	19.10	-0.42	6.42	5.63	15.63
长实集团	1113	31.50	-0.47	8.11	7.85	3.53
李宁	2331	15.54	-0.51	12.47	11.67	11.93
蒙牛乳业	2319	19.46	-0.61	692.34	12.35	0.24
周大福	1929	9.73	-0.71	21.72	14.29	17.37
新鸿基地产	16	73.65	-0.81	12.24	9.09	2.89
阿里健康	241	4.76	-0.83	57.32	30.18	7.69
恒基地产	12	22.45	-0.88	17.20	11.20	1.94
信义玻璃	868	7.73	-0.90	9.72	8.82	9.62
友邦保险	1299	59.65	-0.91	12.40	10.67	16.75
恒安国际	1044	21.40	-0.93	9.97	8.46	11.13
中国石化	386	4.10	-0.97	9.51	7.56	6.05
安踏体育	2020	85.30	-1.04	14.40	14.72	27.56
中国海洋石油	883	18.44	-1.72	5.96	5.92	19.51
京东健康	6618	33.00	-1.93	23.36	20.27	7.96
农业银行	1288	4.61	-2.12	5.48	5.31	11.20
中国石油	857	6.30	-1.10	6.57	6.76	11.10
招商银行	3968	44.75	-1.11	7.32	6.72	14.69
交通银行	3328	7.00	-1.13	5.68	5.24	9.15
腾讯控股	700	59.65	-1.23	12.40	10.67	22.59
工商银行	1398	5.46	-1.27	5.02	5.00	10.38
中国银行	3988	4.62	-1.28	5.77	5.46	9.72
招商局港口	9961	488.00	-1.45	19.67	15.69	12.89
中国生物制药	1177	3.89	-1.52	34.89	18.91	11.21
中国平安	2318	46.90	-1.57	6.25	5.38	13.85
小鹏汽车-W	9868	81.55	-1.63	-	74.44	-17.13
邮储银行	1658	4.82	-1.63	5.60	5.15	-
比亚迪股份	1211	374.80	-1.73	25.44	16.10	26.02
京东集团	6618	153.50	-1.93	-	7.91	17.55
中国宏桥	1378	14.60	-2.12	5.80	5.46	11.20
东方海外国际	316	25.70	-1.15	10.12	9.05	8.67
腾讯控股	700	59.65	-1.23	12.40	10.67	22.59
工商银行	1398	5.46	-1.27	5.02	5.00	10.38
中国银行	3988	4.62	-1.28	5.77	5.46	9.72
招商银行	3968	44.75	-1.11	7.32	6.72	14.69