公开转让书·无锡绿力·832237_138页_3mb

无锡绿力环保科技股份有限公司公开转让说明书总结

公司概况

无锡绿力环保科技股份有限公司（以下简称“公司”）是一家从事食品纸包装产品研发、生产与销售的民营企业，公司注册地址为江阴市云亭街道沈巷路7号，注册资本为1,000万元人民币。公司成立于2011年4月1日，2014年10月20日正式变更为股份公司并设立。

公司主要产品包括食品淋膜纸和食品纸容器，其中食品淋膜纸是公司的主要产品，占主营收入的96%以上。公司业务模式以销定产，根据客户订单进行生产，并且对常规产品会根据淡旺季提前备货。

重大事项提示

公司面临以下重大风险：

1. 行业竞争风险：食品纸包装行业准入门槛不高，中低端市场竞争激烈，且上游造纸企业向下游扩张，加剧了竞争。
2. 区域集中风险：客户对价格敏感，普通淋膜纸及纸容器销售半径集中，区域布局变化可能影响公司经营。
3. 原材料价格波动风险：原纸成本占比高，价格波动将直接影响公司盈利能力。
4. 偿债风险：公司2012年末、2013年末、2014年8月31日的流动比率分别为0.74、0.77、0.99，资产负债率分别为93.41%、99.98%、80.37%，短期与长期偿债能力较弱。
5. 其他应付款风险：公司向关联方江阴市宇瑞冶金炉料有限公司和股东朱刘斌借款，金额较大，存在偿付压力。
6. 实际控制人不当控制风险：朱刘斌直接持有公司51%的股份，存在利用控制地位对公司经营、人事、财务进行不当控制的风险。
7. 票据融资风险：公司存在收取无真实交易背景的承兑汇票，存在被持票人行使追索权的风险。

股权结构

公司目前的股权结构如下：

股东名称	持股数量（股）	持股比例	股东性质	任职
朱刘斌	5,100,000	51.00%	自然人	董事、总经理
朱明敏	2,000,000	20.00%	自然人	董事
钱东生	1,700,000	17.00%	自然人	董事、副总经理
朱宇洪	600,000	6.00%	自然人	董事长
张晓玮	600,000	6.00%	自然人	董事

公司不存在股份质押、锁定或其他转让限制情形，且不存在股权纠纷或潜在纠纷。

公司历史沿革

1. 2011年4月：江阴宇昊复合材料科技有限公司设立，注册资金500万元，朱宇洪与钱东生分别出资275万元和225万元。
2. 2012年3月：朱宇洪将其275万元出资转让给朱刘斌，钱东生将其100万元出资转让给朱刘斌，朱刘斌持股75%，成为实际控制人。
3. 2014年8月：江阴宇昊增加注册资金至550万元，朱刘斌和钱东生分别新增出资37.5万元和12.5万元。
4. 2014年10月：江阴宇昊整体变更为股份公司，更名为无锡绿力环保科技股份有限公司，注册资本680万元。
5. 2014年11月：股份公司首次增资至1000万元，朱明敏、朱宇洪、张晓玮分别新增出资200万、60万、60万元。

公司治理

公司治理结构包括：

• 董事会：由5名董事组成，任期3年，自2014年10月15日至2017年10月15日。
• 监事会：由3名监事组成，其中2名由股东大会选举，1名由职工代表大会选举。
• 高级管理人员：包括董事、总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书。

公司董事、监事和高级管理人员的任职背景与公司业务匹配，具备丰富的行业经验。

公司财务情况

公司最近两年一期的财务数据如下：

项目	2014年8月31日	2013年12月31日	2012年12月31日
资产总计（万元）	3,552.01	3,259.25	2,205.19
股东权益合计（万元）	697.42	0.59	145.31
营业收入（万元）	5,011.52	7,629.78	2,907.00
净利润（万元）	-3.17	-144.72	-299.61
毛利率（%）	5.69	2.54	-4.18

公司2014年1-8月的毛利率为5.69%，但净利润为负，显示公司盈利能力较弱。资产负债率从99.98%下降至80.37%，显示公司偿债能力有所改善。

关键资源与技术

公司主要技术包括：

• 淋膜技术：将PE粒子均匀涂覆在原纸上，公司能稳定控制熔融温度、气隙距离、复合速度和冷却温度，以保证产品质量。
• 发泡淋膜技术：公司自主研发，具有隔热性能更好的特点，是公司未来发展的重点方向，已取得实用新型专利。

公司拥有11项实用新型专利，均为江阴宇昊有限公司名下，相关变更手续正在办理。

公司业务流程

公司业务流程包括：

1. 订单获取：通过网上搜集、实地拜访、参加展会等方式寻找客户，签订合作协议。
2. 计划制定：根据客户订单制定物料采购与生产计划。
3. 物料采购：采购部确定目标供应商，签订采购合同。
4. 生产安排：生产部组织生产，印刷过程外协。
5. 产品完工：检验部对产品进行检验，仓库根据销售订单发货。
6. 售后服务：销售部跟踪产品质量，根据客户反馈进行改进。

员工情况

截至2014年8月31日，公司共有67名员工，其中：

• 生产人员：41人（61.19%）
• 销售人员：5人（7.46%）
• 行政人员：7人（10.45%）
• 财务人员：3人（4.48%）
• 研发技术人员：5人（7.46%）
• 管理人员：6人（8.96%）

员工学历以大专以下为主，占比达83.58%，公司认为员工学历情况与公司业务匹配。

主营业务与产品销售情况

公司主要产品为普通淋膜纸、发泡淋膜纸和食品纸容器，其中普通淋膜纸占公司主营收入的96%以上。

2014年1-8月前5名销售客户包括：

• 南京岸宝纸制品有限公司（33.58%）
• 昆山奇固包装制品有限公司（10.97%）
• 陕西字程纸制品有限公司（5.86%）
• 泰州子民彩印有限公司（4.98%）
• 东莞市南大包装制品有限公司（4.33%）

2013年前5名销售客户包括：

• 南京岸宝纸制品有限公司（21.25%）
• 昆山奇固包装制品有限公司（9.17%）
• 泰州子民彩印有限公司（8.06%）
• 新疆宇程塑料制品有限公司（7.32%）
• 常州市惠信纸业有限公司（7.23%）

2012年前5名销售客户包括：

• 常州市惠信纸业有限公司（18.71%）
• 安徽开来环保科技有限公司（18.21%）
• 苏州宇利纸制品有限公司（17.07%）
• 富士新能源（南通）有限公司（9.90%）
• 子民贸易（上海）有限公司（6.47%）

供应商情况

2014年1-8月前5名供应商包括：

• 浙江五星纸业有限公司（36.80%）
• 太阳纸业有限公司（22.09%）
• 宁波保税区长荣国际贸易有限公司（9.76%）
• 金奉源纸业（上海）有限公司（3.71%）
• 山东国际纸业太阳纸板有限公司（3.12%）

2013年前5名供应商包括：

• 浙江五星纸业有限公司（21.06%）
• 太阳纸业有限公司（20.83%）
• 宁波保税区长荣国际贸易有限公司（7.84%）
• 浙江开来纸业有限公司（7.22%）
• 山东国际纸业太阳纸板有限公司（6.71%）

2012年前5名供应商包括：

• 安徽开来纸业有限公司（22.16%）
• 浙江五星纸业有限公司（21.71%）
• 浙江开来纸业有限公司（8.92%）
• 浙江凯伦特纸业有限公司（6.36%）
• 太阳纸业有限公司（6.15%）

公司业务与市场

公司业务主要面向食品加工和包装企业，产品包括食品淋膜纸和食品纸容器，销售以内销为主，占比超过96%。

公司治理与合规

公司治理结构健全，符合《公司法》和《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》的要求。公司已通过相关法律、财务和审计程序，确保公司合规运作。

公司主要机构信息

• 主办券商：华福证券有限责任公司
• 律师事务所：北京德和衡（上海）律师事务所
• 会计师事务所：江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）
• 资产评估机构：江苏中天资产评估事务所有限公司

总结

无锡绿力环保科技股份有限公司是一家专注于食品纸包装产品研发、生产与销售的民营企业，主要产品为食品淋膜纸和食品纸容器。公司存在一定的行业竞争、区域集中、原材料价格波动、偿债及票据融资风险。公司股权结构清晰，朱刘斌为实际控制人，持股51%。公司具备成熟的淋膜技术，并拥有11项实用新型专利。公司财务状况显示盈利能力较弱，资产负债率较高，但偿债能力有所改善。公司治理结构健全，员工构成以生产人员为主，学历以大专以下为主，与公司业务匹配。公司主要客户和供应商集中，且无重大关联交易。公司已通过合规的法律、财务和审计程序，确保公开转让的合法性与合规性。