20181119-宏信证券-每日信息速递_10页_501kb

财经与行业要闻速递总结

核心内容概述

本文汇总了近期重要的财经与行业动态，涵盖政策层面、市场趋势及个股公告等多个方面。重点包括央行对信贷投放的调控、农村集体经济组织改革、证监会对养老投资与并购重组的规范、市场监管总局反垄断执法改革、中国苹果产业的发展、战略性新兴产业的强劲增长、粮食价格政策调整、煤炭供需协议签署以及高铁网络建设进展等。

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主要观点与关键信息

一、财经要闻

1. 央行调控信贷投放

• 核心观点：央行要求金融部门合理规划信贷投放节奏和力度，以支持实体经济，特别是民营企业和小微企业。
• 关键信息：
  • 2018年前10个月人民币新增贷款同比多增2.02万亿元。
  • 通过“三支箭”政策（信贷、债券、股权）支持实体经济。
  • 强调金融支持要保持商业可持续性。

2. 农村集体经济组织改革

• 核心观点：农村集体经济组织首次获得“身份证”，标志着产权制度改革迈出实质性一步。
• 关键信息：
  • 10个集体经济组织首次获得登记证书。
  • 2019年基本完成清产核资，2021年基本完成股份合作制改革。
  • 改革旨在明晰产权、发展农民财产权益，推动农村经济可持续发展。

3. 证监会推动养老投资

• 核心观点：证监会正制定个税递延养老账户投资公募基金的规则，以支持养老产业发展。
• 关键信息：
  • 已批设26只养老目标基金，5只已开始运作。
  • 强调基金产品风格清晰、稳定，鼓励指数基金发展。
  • 证监会将完善养老金投资管理机制，提升市场配置效率。

4. 上市公司并购重组信息披露改革

• 核心观点：证监会修订信息披露准则，简化并购重组披露流程，鼓励市场化运作。
• 关键信息：
  • 减少对交易对方和标的的强制披露要求。
  • 增加中介机构核查弹性，提升信息披露效率。
  • 强调内幕信息管理，防范违法违规行为。

5. 反垄断执法机构改革

• 核心观点：国家市场监管总局完成反垄断执法机构整合，提升监管统一性与效率。
• 关键信息：
  • 改革后反垄断职能集中于反垄断局。
  • 改革目标是优化执法资源，提升监管效能，营造公平竞争环境。

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行业要闻

1. 中国成为全球最大苹果消费国和出口国

• 核心观点：中国苹果产业规模持续扩大，成为全球最大的消费和出口国。
• 关键信息：
  • 2017年中国苹果产量占全球57%。
  • 主要出口国为孟加拉国、菲律宾、印度等。
  • 启动国家苹果大数据平台，推动全产业链数据应用。

2. 战略性新兴产业发展势头强劲

• 核心观点：新一代信息技术和生物产业成为战略性新兴产业的中坚力量。
• 关键信息：
  • 2016-2017年战略性新兴产业工业增加值年均增长10.5%至11.0%。
  • 信息技术带动数字经济、平台经济、共享经济快速发展。
  • 生物产业因人口老龄化、健康意识提升等因素保持高速增长。

3. 小麦最低收购价下调

• 核心观点：国家调整小麦最低收购价，以引导市场机制发挥作用。
• 关键信息：
  • 2019年小麦最低收购价每斤下调3分。
  • 市场收购价仍高于最低收购价，政策旨在优化供给结构，激发市场活力。
  • 推动“优质粮食工程”，探索农业保险试点。

4. 煤炭中长期协议签署

• 核心观点：中煤集团与六大发电央企签订煤炭中长期供应协议，稳定供需关系。
• 关键信息：
  • 2019-2023年供应5亿多吨煤炭。
  • 价格机制逐步市场化，降低短期市场波动风险。

5. 高铁网络建设进展

• 核心观点：我国“八纵八横”高铁网最北“一横”进入运行试验阶段。
• 关键信息：
  • 哈牡高铁预计年末开通运营，缩短哈尔滨至牡丹江运行时间。
  • 高铁网络有助于推进东北振兴和中俄贸易交流。

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个股重要公告

1. 维信诺：440亿元投建AMOLED生产线

• 关键信息：与多方合作成立项目公司，投资总额440亿元，注册资本220亿元，公司自筹40亿元。

2. 小康股份：48.3亿元收购东风小康50%股权

• 关键信息：通过发行股份方式收购，完成后将持有东风小康100%股权。

3. 万华化学：12.5亿美元在美国建MDI一体化项目

• 关键信息：项目位于美国路易斯安那州，旨在提升北美市场供应能力。

4. 东尼电子：拟定增募资不超5亿元

• 关键信息：资金用于无线充电材料及器件项目和补充流动资金。

5. 风范股份、三星医疗、林洋能源、江河集团：中标国家电网及南方电网项目

• 关键信息：
  • 风范股份预中标约3亿元南方电网项目。
  • 三星医疗、林洋能源、江河集团分别预中标2.75亿元、2.55亿元、2.38亿元国家电网项目。

6. 海亮股份、乐普医疗：拟回购股份

• 关键信息：
  • 海亮股份拟回购5亿至10亿元股份，回购价不超过10.6元/股。
  • 乐普医疗拟回购3亿至5亿元，用于可转债换股或维护公司价值。

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公司评级与行业评级说明

评级	股价预期变动幅度
买入（Buy）	超过沪深300指数20%以上
持有（Hold）	沪深300指数±5%～±20%
中性（Neutral）	沪深300指数-5%～+5%
卖出（Sell）	弱于沪深300指数5%以上

行业评级	行业指数预期变动幅度
强于大市	超过沪深300指数10%以上
跟随大市	沪深300指数±10%
弱于大市	弱于沪深300指数10%以上

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