1997年-世界发展银行全球_Utility_Regulation___A_Critical_Path_for_Revising_Price_Controls_4页_681kb

文档总结：Utility Regulation—A Critical Path for Revising Price Controls

核心内容

本文档由Richard Green撰写，探讨了公用事业价格控制机制的改革路径，特别是基于英国经验提出的监管流程。文档旨在为其他国家的监管机构提供一个清晰的框架，以有效修订价格控制政策，确保公用事业公司在保持盈利的同时，提高效率并保护消费者利益。

主要观点

1. 价格控制的重要性
   随着许多国家推进基础设施部门私有化，设立独立的监管机构并实施透明的价格控制机制变得尤为重要。价格控制旨在防止私营公司滥用垄断权力，同时确保其财务可持续性。

2. 价格控制与回报率监管的比较
   价格控制与回报率监管属于同一类监管工具，但两者在操作方式上有所不同。回报率监管允许公司根据资本的公平价值设定价格，而价格控制则设定一个固定期限内允许的最高价格，以反映公司的成本和效率提升。

3. 价格控制机制的设计
   价格控制机制应考虑公司运营成本、投资计划、需求预测以及资产价值和折旧率。公司有动力夸大成本和投资需求，以获取更高的允许收入，因此监管机构需通过“标杆竞争”等方法进行核查。

4. 监管流程的时间安排
   价格控制修订应至少在新控制生效前两年启动，确保有足够时间收集和分析信息。监管机构应在控制生效前至少九个月提出正式建议，以允许六个月的上诉期和实施时间。

5. 价格控制的形式选择
   监管机构需决定采用价格篮子控制还是收入产出控制。价格篮子控制适用于价格结构简单、稳定的公司，而收入产出控制适用于价格结构复杂的公司，但可能激励公司增加低价格服务的销售。

6. 风险与激励的平衡
   价格控制给予公司提高效率的激励，但也增加了其经营风险。因此，监管机构应根据公司的风险承受能力选择控制周期的长短。

7. 监管的透明度与沟通
   为减少市场波动和争议，监管机构应在整个审查过程中定期发布信息，与相关方进行讨论，而非一次性公开最终决定。

关键信息

• 英国经验：英国是最早实施价格控制的国家之一，其经验表明价格控制修订过程复杂且具有争议性。
• World Bank手册：即将发布的《Resetting Price Controls for Privatized Utilities》手册提供了价格控制修订的详细步骤和方法。
• 信息收集与分析：监管机构需收集公司关于运营成本、资产、投资计划和需求预测的信息，并通过“标杆竞争”进行验证。
• 收入需求预测：公司收入需求应包括运营成本、折旧和资产回报率，也可通过现值计算来评估。
• 成本转嫁机制：监管机构可允许公司将部分成本直接转嫁给消费者，以降低其风险。
• 控制实施流程：包括信息收集、参数设定、现金流预测、正式提案发布、上诉机制和最终实施等步骤。
• 时间安排：整个流程需提前九个月启动，以确保有足够时间进行评估和实施。

图表说明

• 图1：价格控制审查流程图
  该图展示了价格控制修订的完整流程，包括信息收集、数据分析、参数设定、提案发布和上诉机制等步骤。

结论

价格控制的目的是在保护消费者利益的同时，确保公司能够持续经营并有动力提高效率。监管机构应设定合理的约束，避免过于严格或宽松，以维持市场的稳定和公平。