20231205-冠通期货-市场情绪偏弱_承压震荡运行_3页_435kb

铁矿石期货市场分析总结

• 市场情绪：整体偏弱，受到消息扰动，市场悲观情绪加重，导致铁矿石承压震荡运行。短期内，监管加严和宏观利好消化加剧了情绪回落，而成材供需矛盾增加，铁水季节性回落压力存在，但基本面韧性支撑下方。

• 策略建议：操作上以观望为主，铁矿石多空交织，建议关注钢厂冬储补库情况和宏观情绪边际变动。无明确做多或做空推荐，等待市场信号。

• 期货行情：I2401主力合约低开后震荡，最终收盘于966元/吨，下跌3.6%；成交量172万手，持仓438万手，多空持仓均减少。

• 基本面跟踪：外矿发运量波动不大，到港量回升；铁水产量环比小幅下降，预计季节性回落幅度温和但持续；库存端港口库存延续累库，但钢厂补库力度不确定，预计累库高度有限。

• 总体观点：铁矿石基本面短期内承压，但静态支撑尚可；预计后续铁水波动幅度缓和，建议投资者保持谨慎。