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每日投資策略總結 - 20/10/2014

核心內容

本日投資策略報告涵蓋港股、美股、內地股市及主要指數走勢分析，並提供相關的企業業績、市場動態、資金流向、期權與牛熊證走勢等資訊。重點關注港股的走勢、外圍市場影響及內地股市表現。

港股預測

• 指數走勢：港股上日輕微高開，早盤一度升至23100點，但後市回落，最終收市於23023點，升122點。國企指數收市升48點至10234點。
• 主要板塊表現：
  • 博彩股：為升市火車頭，金沙中國升4.58%，銀娛升4.4%。
  • 石油股：因油價反彈，中海油升3.8%，昆侖升1.8%，中石油升1%。
• 個股表現：
  • 金沙中國為最大升幅的成份股，國泰為最大跌幅的成份股。
• 外圍因素：
  • 美聯儲主席耶倫言論降低加息預期。
  • 港府與學聯對話，佔中運動有望中止，為港股提供支撐。
• 預測：港股有望上試20天線（約23437點）。

美股分析

• 指數走勢：美股上周五顯著反彈，道指升263點至16380點，標普500升24點至1886點，納指升41點至4258點。
• 經濟數據：
  • 9月份新屋動工按月增6.3%，年率達101.7萬間，高於預期。
  • 建築批則按月增1.5%，年率達101.8萬間，低於預期。
• 消費者信心指數：
  • 10月初值為86.4，高於預期的84.1，創7年新高。
  • 10月預期指數為78.4，高於預期的74.4。
• 企業業績：
  • 通用電氣第三季純利增10.97%至35.4億美元。
  • 摩根士丹利第三季純利增87%至16.5億美元。
• 預測：道指能否延續升勢，需觀望美國成屋銷售數據。短期反彈目標為16600點。

內地股市分析

• 上綜指走勢：上日低開後表現偏軟，一度跌近2%，最終收市跌15點至2341.18點。
• 深成指走勢：收市升40點至8151.52點，表現優於上證指數。
• 資金流向：
  • 資金淨流入前三位為金融行業、飛機製造及釀酒行業。
  • 資金淨流出前三位為電子信息、生物製藥及機械行業。
• 板塊表現：
  • 電力股受9月份用電量增速低迷拖累下跌。
  • 医藥股回吐漲幅，廣濟藥業等多隻藥企下跌逾6%。
  • 馬彩概念股逆市大漲，如珠江實業、九龍山等漲停。
• 預測：上綜指短期內可能在現水平整固，四中全會或有穩定市場作用。

輪證焦點

• 牛熊證街貨分布：牛證重貨區處於22400-22499點，累計約1000張街貨。
• 投資建議：
  • 若看好恒指，可留意恒指滙豐G02月CW15（14939.HK）。
  • 若看淡，可留意恒指法巴A01月PW15（29450.HK）。
  • 建議選擇收回價距現貨價較遠的證券，以避免強制收回風險。
  • 避免選擇短期價外證，因引伸波幅可能波動。

上市公司重要通告

• 營運數據：
  • 中国神華9月發電量及售電量均下降，預期虧損。
  • 北京控股旗下燕京啤酒營業額及純利雙升。
  • 中国財險原保險保費收入按年升13.58%至1917.08億元。
• 業績：
  • 國浩集團附屬國浩房地產純利倒退67.8%。
  • 熔盛重工9個月淨虧損達34億元。
  • 达芙妮國際第三季同店銷售增長率改善。
  • 361度第三季同店銷售升4.7%，鞋類銷售改善明顯。
• 其他：
  • 中信證券申請發行30億美元票據。
  • 恒實礦業現金運營成本下降。
  • 延長石油獲准進行加拿大油氣管道項目。

上日十大沽空股票

• X安碩A50中國：沽空金額最高，達5.70億。
• 盈富基金：第二大沽空股票，達5.38億。
• 匯豐控股：第三大沽空股票，達5.09億。
• 中國海洋石油：沽空金額為3.07億。
• 騰訊控股：沽空金額為2.77億。
• 中國移動：沽空金額為2.90億。
• 國企指數：沽空金額為28萬。
• 吉利汽車：沽空金額為38萬。
• 日經平均：沽空金額為13萬。
• 中國電信：沽空金額為69萬。

上日主要異動股

• 恒和集團：成交金額18.11百萬，成交比率109.27倍。
• 新世界中國：成交金額611.56百萬，成交比率74.84倍。
• 首創置業：成交金額38.33百萬，成交比率9.43倍。
• 格菱控股：成交金額59.96百萬，成交比率7.65倍。
• 大唐新能源：成交金額17.34百萬，成交比率6.72倍。
• 物美商業：成交金額60.01百萬，成交比率5.86倍。
• 中國國航：成交金額186.27百萬，成交比率4.65倍。
• 其他異動股：如豐臨集團、保興資本等均有較大成交比率。

恒生指數成份股比重

• 主要成份股：如騰訊、中國移動、匯豐控股、友邦保險等表現各有不同。
• 影響指數升跌：部分股價變動對指數影響較大，如中國國航跌5.79%影響指數-2點。

恒生中國企業指數成份股比重

• 主要成份股：包括中國銀行、工商銀行、建設銀行等。
• 表現：部分企業如中國財險、中國石油、中國移動等表現較好，部分如中國國航、龍源電力等表現較差。

美股及全球主要指數走勢

• 道指：升1.63%至16380點。
• 標普500：升1.29%至1886點。
• 納指：升0.97%至4258點。
• 其他指數：
  • 英國富時100升1.85%。
  • 德國DAX升3.12%。
  • 法國CAC升2.92%。
  • 日經225跌1.4%。
  • 台灣加權指數跌1.4%。
  • 新加坡海峽指數升0.43%。
  • 印度孟買指數升0.42%。

恒指主要成份股美國預托證券(ADR)走勢

• 主要股價：如長江實業、中電控股、匯豐控股等ADR表現穩定。
• 變動：部分股價略有上升或下降，如騰訊ADR升0.60%，中國移動ADR升1.32%。

上日恒生指數即月期權變動

• 認購期權：多數認購期權收市價上升，成交量低。
• 認沽期權：部分認沽期權未平倉合約增加，如21000點認沽期權未平倉合約增135。

總結

• 港股：受外圍利好影響，表現較強，但個股分化明顯。
• 美股：反彈明顯，企業業績及消費者信心指數提振市場情緒。
• 內地股市：受經濟數據及外圍影響，表現偏弱，但部分板塊如馬彩概念表現突出。
• 投資建議：關注港股20天線走勢，留意牛熊證及期權變動，選擇穩健發行人。