2010-02-18-奥纬咨询-Basel_proposal_for_strengthening_the_resilience_of_the_banking_sector_4页_66kb

报告摘要

金融体系中银行部门韧性的增强

核心内容

2010年12月17日，巴塞尔委员会发布了一系列提案，旨在加强银行的资本和流动性规则，以应对金融危机中暴露的风险问题。这些提案包括提高资本质量、增强对手方信用风险覆盖、引入总杠杆率作为风险资本要求的补充，以及制定新的流动性标准。此外，委员会还提出措施以增强资本框架的逆周期性。

然而，James Wiener（奥利弗·韦曼合伙人，北美金融与风险管理负责人）认为，仅仅提高资本要求和加强流动性监管可能不是确保金融体系安全与稳健的最佳政策工具。他建议应考虑其他更有效的措施，包括强化董事会和高管的风险治理标准、对薪酬和激励机制进行风险对齐，以及改善银行的解决机制以增加市场纪律。

主要观点

资本与流动性规则的局限性：虽然巴塞尔委员会的提案有助于提高资本质量和流动性标准，但这些措施并非解决银行部门风险问题的唯一手段。
其他政策工具的重要性：强化风险治理、对冲风险激励机制和改善银行解决机制是更有效的补充手段。
政策工具的平衡：美国立法者在制定政策时需要在不同工具之间找到适当的平衡，最终的规则可能与国际标准有所不同。
银行应提前行动：即便提案尚未最终确定，银行也应立即采取行动，以确保其风险管理体系符合未来监管趋势。

关键信息

巴塞尔委员会的五项提案

提高资本质量、一致性和透明度
- 强制要求主要形式的Tier 1资本为普通股和留存收益
- 引入更严格的Tier 1资本标准，确保其在持续经营基础上具备足够的损失吸收能力
- 统一各国监管调整清单，提高资本结构的一致性
- 要求银行披露所有资本要素，并与财务报表进行详细核对
- 提出对各资本要素（如普通股、Tier 1资本、总资本）设定上限
增强风险覆盖
- 强化对手方信用风险资本要求和风险管理标准，特别是在衍生品、回购和证券融资活动中
- 使用“压力”输入进行计算，显式纳入错误方向风险（Wrong-Way Risk）和信用估值调整风险（CVA Risk）
- 对向金融机构（FIs）的贷款设定更高的资本要求
引入总杠杆率作为补充
- 提出统一的国际最低总杠杆率，以限制银行部门的总体杠杆率
- 总杠杆率的计算和校准细节尚未明确，但某些表外项目可能以100%的信用转换因子计入
减少周期性并促进逆周期缓冲
- 通过使用“下行期违约概率”来减少资本要求的周期性影响
- 鼓励更强的拨备实践，支持国际会计准则理事会（IASB）转向预期损失方法
- 引入资本保护规则，确保银行在非压力时期积累资本缓冲，以便在损失发生时使用
引入全球流动性标准
- 提出两个最低流动性标准：
  - 30天流动性覆盖率（LCR），旨在提升银行对短期流动性中断的抵御能力
  - 长期结构性比率，解决流动性错配问题，并鼓励银行使用稳定的资金来源
- 提出标准的流动性监测指标，以提高跨境监管的一致性

建议行动

银行应立即采取以下行动，以应对未来可能的监管变化并提升自身的风险管理能力：

审查并改进对手方信用风险的风险管理与测量技术，包括抵押管理、CVA方法和错误方向风险的评估。
引入基于预期损失的损失预测机制，以增强拨备方法的前瞻性。
加强Pillar 2资本和流动性管理流程，确保其稳健性与逆周期性。
强化整体风险管理框架，包括董事会在制定风险容忍度声明中的作用、改善风险报告机制以及董事会持续评估机构所承担的风险。

奥利弗·韦曼简介

奥利弗·韦曼是一家国际管理咨询公司，结合深厚的行业知识与战略、运营、风险管理、组织变革和领导力发展方面的专业能力。

如需更多信息，请联系奥利弗·韦曼市场部：
📧 Email: info-FS@oliverwyman.com
📞 电话：

EMEA: +44 20 7333 8333
North America: +1 212 541 8100
Asia Pacific: +65 6510 9700

版权声明

© 2010 Oliver Wyman. 保留所有权利。本报告未经奥利弗·韦曼书面许可，不得复制或分发。奥利弗·韦曼对第三方因使用本报告而采取的任何行动不承担任何责任。本报告中的信息和观点由奥利弗·韦曼准备，不代表特定金融机构的建议。本报告不构成投资建议，也不可替代专业顾问的个性化建议。奥利弗·韦曼已尽最大努力使用可靠、最新和全面的信息和分析，但所提供的信息不附带任何明示或暗示的保证。奥利弗·韦曼不承担更新本报告信息或结论的责任，亦不对因本报告内容或所引用的报告或信息来源而采取的任何行动或不行动导致的损失承担任何责任。

展开完整摘要