【GP_Bullhound】金融科技行业：2022年第二季度金融科技报告news（英译中）_27页_2mb

报告摘要

2022年第二季度Fintech部门更新总结

核心内容概览

本报告总结了2022年第二季度金融科技领域的关键趋势、市场动态及主要交易活动。报告重点探讨了BNPL（先买后付）模式、加密市场动态、监管科技（RegTech）的发展，以及金融科技行业的整体表现。同时，提供了多家金融科技公司和相关交易的数据和分析。

主要观点

BNPL趋势

B2C BNPL：受到监管机构和投资者的关注，因担心用户对债务的理解和承保流程的问题。英国政府已提出收紧BNPL服务规则，要求公司进行信用检查并注册。
B2B BNPL：随着数字化转型和B2B电子商务的增长，B2B BNPL初创公司正在崛起。这些公司通过嵌入式贷款解决方案提供灵活支付选项，帮助释放营运资金。
投资趋势：B2B BNPL市场吸引了大量资金，如Mondu、Hokodo、Player和MarketFinance等公司获得了融资。

加密市场动态

市场下跌：加密货币市场在2022年第二季度达到新低，全球市值下降约50%。主要原因是宏观经济环境、监管收紧和市场流动性危机。
并购机会：尽管市场低迷，一些参与者正在利用这一机会进行并购，如Bolt收购Wyre（15亿美元）。
交易所活跃：加密货币交易所之间仍存在大量交易活动，包括对Ziglu、Bitfury和BlockFi的收购。

监管科技（RegTech）

KYC和AML工具：成为监管科技的重要组成部分，帮助企业在不牺牲客户入职效率的情况下实现高级身份验证和安全性。
技术应用：数字身份、生物识别和基于AI/ML的风险评估正在推动KYC流程的自动化和效率提升。
市场潜力：预计到2024年，数字身份解决方案市场将增长至91亿美元，复合年增长率达15.2%。

关键信息

金融科技活动

并购交易：本季度的重要交易包括Thoma Bravo收购盈峰科技、Bolt收购Wyre等。
融资交易：多家金融科技公司获得了大量融资，如MarketFinance（1亿英镑）、Mondu（4300万美元）等。

市场表现

金融科技指数：第二季度市值下跌了1990亿美元（-42%），Shopify市值减少了一半。
估值倍数：金融科技指数的EV/收入倍数降至6.4倍，为两年以来最低水平。

主要行业细分

支付：是金融科技市场中表现最好的细分领域，占交易活动的28.1%。
银行技术：紧随其后，占交易活动的23.6%。
财务数据和分析：占交易活动的16.8%。
人力资源和工资单：占交易活动的19.5%。

金融科技交易数据

并购交易

交易日期	目标	买家	目标描述	电动汽车(m美元)	隐含EV/LTM倍数
截止2022年6月24日	NERdwallet	消费者债务robo-advisory平台	120	留言
截止2022年6月24日	电子支付解决方案的提供者	留言	留言	留言	留言
14-6-2022	RANKHAUS AUGUST LENZ 2	raisin	提供全面服务的在线支付解决方案提供商	58	6.1倍
08-2022年6月	NEXTI SUPERHERO	EURONEXT	Neo-broking和废弃平台	1,060	留言
07-jun-2022	SWYFTX	网上银行和支付平台	100	3.1倍
30-5-2022	At interactive de investor	One Equity Partners	基于订阅的在线投资平台	1,853	留言
29日-5月-2022年	Clabrdn	数字账户对账户(A2A)支付平台	60	留言
13-5-2022	Ecospend	Trustly	企业现金管理和支付平台	2,600	5.4倍
12-5月-2022	Bottomline	THOMABRAVO	在线cryptocurrency交易平台	99⁴	留言
12-5月-2022	DEXST	SBI Holdings	数字支付处理和外汇交易平台	留言	留言
19-4月-2022	ZIGLU	留言	在线cryptocurrency交易平台	223	留言
19-4月-2022	留言	Robinhood	财务规划软件平台	90	留言
11-4月-2022	B Bank	Brex	北欧数字挑战者银行	146	留言
07-4月-2022	wyre	Bolt	Cryptocurrency基础设施供应商	1,500	留言
06-4月-2022	MANGOPAY	Adverb International	面向市场和平台的支付解决方案提供商	77	留言
04-4月-2022	coins.ph	JOFFRE.CAPITAL	Cryptocurrency钱包服务提供商	c.200	留言
03-4月-2022	Finxact	fiserv.	核心银行软件平台	650	留言
01-4月-2022	WebFG By Bureaucracy	allfunds	财富管理软件提供商	148	留言

融资交易

日期	目标	投资者	目标描述	融资(m美元)
01 - 7 - 2022	Zilch	VENTURA CAPITAL Asset Management	现在购买支付后平台	50
截止2022年6月23日	Sumup	BainCapital	移动POS和卡支付平台	624
截止2022年6月22日	Playter	ADIT FASANARA CAPITAL	现在购买支付后平台	55
截止2022年6月22日	留言	FIS	Fintech基础设施平台	107
16 - jun - 2022	CLEO	SOTINA	基于AI的个人金融应用程序	80
2022年- 6月15日	PayCargo	Blackstone	货运物流和支付平台	130
14 - 6 - 2022	IM	Admits	移动支付网关平台	$100^1$
09 - jun - 2022	CRED	GIC	信用卡管理平台	140
07 - jun - 2022	KUSHKI	KASZEK	支付基础设施平台	100
07 - jun - 2022	Bud	TDR Capital	基于AI的开放银行平台	80
03 - jun - 2022	TRADE REPUBLIC	ONTAO TEACHERS COATUE	目录电子交易平台	256
01 - jun - 2022	Slice	TIGERGLOBAL	信用卡和贷款平台	50
19 - 5 - 2022	Xendit	INSIGHT COATUE	SMB支付基础设施平台	300
2022年5月,18岁	SpotOn	留言	软件和支付平台为餐馆	300

金融科技行业表现

金融科技指数

总市值下降：金融科技指数价值下降了1990亿美元，跌幅达42%。
主要公司表现：Shopify市值下降一半，GP Bullhound金融科技指数创下了新低。

估值倍数

EV/收入倍数：降至6.4倍，为两年以来最低。
EV/未来12个月收入倍数：降至6.2倍，同样为两年以来最低。

公司案例

MarketFinance

商业模式：提供B2B市场中的“立即购买，稍后付款”插件。
融资：近期获得1亿英镑的融资。

Thirdfort

平台特点：结合KYC、AML和资金来源（SOF）的平台。
技术优势：利用开放银行和风险引擎自动执行客户入职流程。
市场机会：在英国，每年因洗钱和支付诈骗造成的损失超过1000亿英镑。

Atani

愿景：反对加密生态系统的碎片化，提高市场可访问性和效率。
技术平台：每天处理数十亿个事件，服务全球超过250,000名加密交易者和投资者。
交易量：去年交易量超过15亿美元。

金融科技行业数据对比

支付行业

公司	市值 (USDm)	电动汽车(USDm)	收入增长	息税前利润增长
PayPal	80,878	82,940	12%	17%
Fiserv	57,510	76,626	5%	29%
Adyen	44,936	40,260	38%	35%
Shopify	39,407	33,355	26%	32%
Marqeta	4,415	2,786	39%	31%

财务数据和分析

公司	市值 (USDm)	电动汽车(USDm)	收入增长	息税前利润增长
标普全球	114,567	125,960	49%	8%
Moody's	50,107	56,869	(3%)	9%
汤森路透	50,607	53,862	5%	6%
MSCI	33,435	37,081	12%	11%
Equifax	22,360	27,991	5%	9%
TransUnion	15,390	20,308	30%	9%
FactSet	14,574	16,376	17%	9%
FICO	10,396	12,064	5%	6%
BlackLine	3,950	4,344	24%	留言
Riskified	742	留言	留言	留言

总结

2022年第二季度，金融科技行业经历了显著的市场波动和监管收紧。BNPL行业受到监管压力，但B2B BNPL模式迅速发展。加密市场在下跌的同时，为并购提供了机会。KYC和AML工具成为监管科技的重要增长点。金融科技指数整体表现不佳，但支付和银行技术仍是增长的主要驱动力。行业内的并购和融资活动显示出市场对新兴解决方案的持续兴趣。

展开完整摘要