2024-02-18-语势科技-语势科技主题策略周报_周度主题策略——幸运接龙_11页_845kb

语势科技主题策略周报摘要 (2024年2月18日)

新年主题：幸运接龙

• 注重政策与成长动能交替，关注技术革命与产业升级机会。

全球宏观经济

• 美国经济：CPI与PPI数据超预期，市场预计联储降息预期暂缓，美元趋强。AI概念在美股表现活跃，微软成为史上最高市值企业。
• 地缘政治/风险：红海危机、中东紧张、俄罗斯选举带来核冲突与叙事战风险，欧盟加大援助乌克兰支持。
• 日本经济：CEC指数首次进入乐观区间，通胀回落提升企业信心，但政治不确定性仍是挑战。日元贬值压力下，市场波动性上升。

技术革命与新兴产业

• AI技术进展迅猛：OpenAI、谷歌、英伟达、苹果、Palantir等公司创新不止，AI平台推动体验升级，引领跨领域应用需求。
• XR/元宇宙体验：央视春晚亮相，XR技术应用推动文化娱乐下沉，三线城市消费未来增长可期。
• 能源格局：美国持续研发投入半导体制造，但地缘政治与贸易法案带来竞争压力。

消费与市场情绪

• 中美复苏下，估值修复逻辑支撑成长赛道，货币数据边际改善有利趋势形成。国内AI将助力文旅行业成长与需求下沉。
• 人民币跨境使用及数据安全成为政策风险观察重点。

投资策略与配置

• 宽基指数：沪深300、科创50、北证50与海外市场标配。
• 主题指数：传媒、AI系列概念持续推送，带动供应链合作及商业模式创新。

周度观察与追踪

• 日元跌破150关口，日元贬值推升美债收益率。
• 芯片法案激励超100亿美元，英特尔谈判启动，行业创新加速。
• 风险关注点包括数据安全、关税升级纳不进、地缘摩擦等，市场预期易变。

免责声明：报告基于公开信息，不构成任何形式投资建议。数据及观点具有时效性，请投资者自行判断。