20240407-国元证券-通信行业周报_北美AI巨头斥资千亿美元投硬件_3GPP敲定6G时间表_10页_1mb

通信行业周报分析总结

市场整体表现回顾

本周（2024年4月1日至3日），上证综指上涨0.92%，深证成指上涨1.53%，创业板上涨2.22%。通信板块申万指数回调2.22%，但仍被推荐，因行业高景气度持续，企业业绩有望提升。其他板块如通信终端及配件下跌1.64%，通信应用增值服务下跌60.7%，整体呈回调趋势。

主要事件与数据

• AI投资: 微软和OpenAI计划投资1000亿美元，建立“星际之门”AI超级计算机，预计2028年亮相，将提供更高计算能力，推动AI发展。
• 6G标准化: 3GPP决定6G标准化时间表，2024年启动到2028年底完成规范，5G-A技术将同步演进，以支撑未来网络需求。
• 其他新闻: SpaceX推进星际飞船发射；Omdia报告卫星通信潜力，可补充偏远地区网络；鸿海营收增长显著；上海通信管理局推动6G预研和AI应用；IDC预测云基础设施支出将大幅增加，以支持AI和数据需求。

建议关注方向与标的

推荐关注算力产业链和卫星互联网。具体标的包括：算力（中际旭创、新易盛、源杰科技等）和卫星通信（海格通信、中国电信等）。这些领域受益于AI和6G发展。

风险提示

国际政治不确定性和市场需求不及预期是主要风险。用户应仔细阅读免责条款，谨慎投资。