2018年4月27日市场总结
核心内容
2018年4月27日，港股及A股市场整体表现疲软，受中美贸易战、美国利率上升及港元资金外流等因素影响，市场情绪较为谨慎。科技股表现强劲，推动道指、标普及纳指上涨，而港股则因科网股拖累及市场观望情绪，整体下跌。A股方面，上证综指和深成指均下跌，创业板跌幅较大。此外，平保首季新业务价值下跌，引发市场关注。
主要观点
- 全球市场表现：科技股表现强劲，Facebook及AMD业绩超预期，带动道指、标普及纳指上涨。亚马逊首季纯利大幅增长，股价上涨。欧洲央行维持利率政策，美国十年期国债收益率回落，黄金价格下跌。
- 港股表现：恒生指数下跌1.06%，恒生国企指数下跌1.20%。科网股拖累市场，场外资金观望情绪浓厚。部分蓝筹股如汇丰、中国石油等表现疲软。
- A股表现：上证综指下跌1.38%，深成指下跌2.42%，创业板下跌2.10%。市场整体受华为被调查及中美贸易战影响，情绪低迷。
- 平保表现：平保首季新业务价值下跌7.5%，但建议派发特别股息，公司整体盈利增长。有传言称平保将更换党委书记及董事长，引发市场关注。
- 五矿地产：五矿地产首季净利润增长显著，毛利率提升，派息增加，吸引投资者在调整时吸纳。
- 市场交易焦点：部分公司公布业绩，如睿见教育、白云山、维达国际等，表现各异。中国平安、招商银行等金融股表现疲软。
关键信息
市场数据
| 指數 |
收市價 |
最高 |
最低 |
升跌 |
升跌(%) |
| 恒生指數 |
30,008 |
30,463 |
29,871 |
-320 |
-1.06 |
| 恒生國企指數 |
11,949 |
12,184 |
11,896 |
-145 |
-1.20 |
| 上海綜合指數 |
3,075 |
3,122 |
3,068 |
-43 |
-1.38 |
| 深圳綜合指數 |
10,292 |
10,508 |
10,290 |
-255 |
-2.42 |
| 道瓊斯工業平均指數 |
24,322 |
24,402 |
24,129 |
+239 |
+0.99 |
| 納斯達克綜合指數 |
7,119 |
7,144 |
7,056 |
+115 |
+1.64 |
| 標普500指數 |
2,667 |
2,676 |
2,647 |
+28 |
+1.04 |
| 德國DAX指數 |
12,500 |
12,503 |
12,384 |
+78 |
+0.63 |
| 日經225指數 |
22,320 |
22,382 |
22,265 |
+104 |
+0.47 |
| VIX恐慌指數 |
16.2 |
18.1 |
16.2 |
-1.6 |
-8.97 |
| 紐約油價 |
68.2 |
68.8 |
67.7 |
+0.1 |
+0.21 |
| 黃金 |
1,316.8 |
1,326.6 |
1,315.4 |
-6.3 |
-0.48 |
恒生指数期货
| 期貨指數 |
收市價 |
最高 |
最低 |
升跌(%) |
成交量 |
未平倉 |
高低水 |
| 恒指即月 |
30,037 |
30,455 |
29,837 |
-0.47 |
219,809 |
49,639 |
+29 |
| 恒指下月 |
29,872 |
30,291 |
29,669 |
0 |
132,092 |
81,398 |
-136 |
中港上市公司ADR表现
| 代號 |
股票名稱 |
港股收市價 |
ADR收市價 |
相對ADR升跌(%) |
| 5 |
汇丰控股 |
77.05 |
78.40 |
-1.72 |
| 386 |
中国石化 |
7.36 |
7.59 |
-3.09 |
| 728 |
中国电信 |
3.65 |
3.68 |
-0.68 |
| 762 |
中国联通 |
10.64 |
10.69 |
-0.50 |
| 857 |
中国石油 |
5.62 |
5.79 |
-2.97 |
平保首季业绩
- 淨利潤：257.02億元，按年增長11.49%。
- 特別股息：每股派發0.2元，建議派發。
- 新業務價值：首年保費下降16.6%至659.36億元，新業務價值下跌7.5%。
- 傳言：有傳平保將更換黨委書記及董事長，集團表示將報案處理。
五矿地产
- 純利：去年全年純利多赚逾39%至7.13億元。
- 毛利率：由19.5%上升至34.3%。
- 派息：建議派發末期股息每股0.06元，較對上財年高五成。
- 市帳率：不足0.5倍，穩定表現吸引投資者。
- 建議買點：HK$1.3至1.4，目標價HK$1.6，止虧價HK$1.2。
其他公司业绩
- 睿见教育：中期盈利1.45億元，按年增35.15%。
- 白云山：首季淨利潤9.05億元，按年增86.76%。
- 维达国际：首季經營溢利增12.8%至3.31億元。
- 国药控股：首季純利8.43億元，按年跌32.7%。
- 國壽：首季保費收入跌1.1%至2,434億元，但淨利潤升1.19倍至135.18億元。
股市活跃度
- 最活跃股：中国平安、腾讯控股、舜宇光学科技等。
- 升幅及跌幅：世纪金花股权、金利通、人和商业等涨幅较大；奥栃中国、莹屿集团、庄胜百货集团等跌幅较大。
恒生AH股溢價指數
| 代號 |
股票名稱 |
H股收市價 |
升跌(%) |
五日升跌(%) |
14天RSI |
| 2318 |
中国平安 |
78.55 |
-3.80 |
-3.91 |
45.4 |
| 1299 |
友邦保险 |
67.85 |
-1.45 |
-1.24 |
54.3 |
| 1398 |
工商银行 |
6.75 |
-0.59 |
-2.03 |
50.3 |
| 939 |
建设银行 |
8.03 |
-0.86 |
-1.83 |
49.2 |
| 3968 |
招商银行 |
32.25 |
-1.53 |
-2.86 |
48.4 |
一路一带/弱美元
| 代號 |
股票名稱 |
收市價 |
升跌(%) |
五日升跌(%) |
14天RSI |
| 1800 |
中交建 |
8.91 |
+1.14 |
+3.13 |
62.5 |
| 6030 |
中信证券 |
18.20 |
-0.87 |
-3.60 |
48.0 |
| 6886 |
华泰证券 |
15.26 |
-0.26 |
-1.93 |
47.7 |
能源/矿业/环保
| 代號 |
股票名稱 |
收市價 |
升跌(%) |
五日升跌(%) |
14天RSI |
| 386 |
中国石化 |
7.36 |
-1.60 |
-4.42 |
60.9 |
| 1088 |
中国神华 |
19.64 |
-2.53 |
-0.61 |
50.5 |
| 347 |
鞍钢股份 |
8.17 |
-1.09 |
-1.45 |
55.7 |
| 358 |
江西铜业 |
11.10 |
-1.07 |
-3.81 |
47.1 |
| 2600 |
中国铝业 |
4.29 |
-2.94 |
-16.70 |
42.2 |
大湾区内房/水泥/工业
| 代號 |
股票名稱 |
收市價 |
升跌(%) |
五日升跌(%) |
14天RSI |
| 3380 |
龙光地产 |
11.58 |
+0.35 |
+0.35 |
49.0 |
| 2007 |
碧桂园 |
15.94 |
-2.69 |
+0.38 |
55.9 |
| 3383 |
雅居乐 |
16.00 |
-1.84 |
-3.15 |
54.1 |
| 3883 |
中国奥园 |
6.27 |
-2.03 |
-1.72 |
42.0 |
| 914 |
海螺水泥 |
45.90 |
-0.33 |
-0.97 |
54.2 |
中产消费/教育/航运
| 代號 |
股票名稱 |
收市價 |
升跌(%) |
五日升跌(%) |
14天RSI |
| 2319 |
蒙牛乳业 |
28.25 |
-1.05 |
+1.07 |
61.0 |
| 3799 |
达利食品 |
5.70 |
-6.40 |
-5.47 |
33.9 |
| 308 |
香港中旅 |
2.90 |
-0.34 |
-2.03 |
49.7 |
| 2020 |
安踏体育 |
43.10 |
-0.46 |
-3.04 |
55.4 |
| 1317 |
楓葉教育 |
11.12 |
-3.30 |
-4.14 |
59.9 |
软件/科网/手机设备
| 代號 |
股票名稱 |
收市價 |
升跌(%) |
五日升跌(%) |
14天RSI |
| 700 |
腾讯控股 |
382.20 |
-1.19 |
-5.82 |
34.3 |
| 3888 |
金山软件 |
23.00 |
-3.56 |
-8.73 |
38.1 |
| 522 |
ASM太平洋 |
105.20 |
-2.50 |
-1.68 |
45.4 |
| 799 |
IGG |
11.14 |
-3.80 |
+8.16 |
62.2 |
| 285 |
比亚迪电子 |
11.24 |
-2.94 |
-13.67 |
32.9 |
总结
整体来看，2018年4月27日全球及港股市场受多重因素影响，表现分化。科技股表现强劲，推动美股上涨，而港股因科网股拖累及市场观望情绪，整体下跌。A股同样受中美贸易战影响，全线下跌。平保首季新业务价值下跌，但派发特别股息，市场反应复杂。五矿地产因毛利率上升及派息增加，吸引投资者关注。其他公司如睿见教育、白云山等业绩表现良好，但部分蓝筹股如中国平安、招商银行等表现疲软。市场整体气氛较为谨慎，投资者需关注政策及市场变化。
