2017-831826·华菱医疗·公开转让说明书_157页_3mb

张家港华菱医疗设备股份公司公开转让说明书总结

公司概况

张家港华菱医疗设备股份公司（以下简称“公司”）成立于1995年8月2日，注册资本为500万元，主营业务为医疗器械的生产与销售，具体包括灭菌柜、消毒设备等，属于“制造业”之“医疗仪器设备及器械制造”行业。公司法定代表人为周建芳，现任董事长兼总经理，公司地址位于金港镇南沙。

股份挂牌情况

公司股份代码为831826，股份简称“华菱医疗”，股票种类为人民币普通股，每股面值为1元，股票总量为500万股。公司控股股东为周建芳，持股比例为40%，其承诺分三批解除限售，进入全国中小企业股份转让系统进行转让。其他主要股东包括张明虎（25%）、卞永良（20%）、李龙（15%）等。

主要股东情况

• 控股股东：周建芳，持有公司200万股，占40%，为公司实际控制人。
• 主要股东：公司前十大股东及持有5%以上股份的股东持股比例合计为100%，不存在质押或其他争议。
• 股权结构：公司股权结构稳定，无关联关系。

公司治理情况

公司已建立健全的公司治理结构，包括股东大会、董事会、监事会。公司治理机制执行良好，但实际控制人周建芳仍具有较大影响力。公司已通过相关法律法规和公司章程对股份转让作出限制性规定，确保公司治理的规范性。

公司财务情况

财务数据

项目	2014年6月30日	2013年12月31日	2012年12月31日
资产总计（元）	62,247,022.87	66,368,052.49	73,189,875.16
负债总计（元）	56,052,971.29	61,843,227.93	71,430,399.72
股东权益合计（元）	6,194,051.58	4,524,824.56	1,759,475.44
资产负债率	90.05%	93.18%	97.60%
流动比率	0.98	0.96	0.92
速动比率	0.83	0.75	0.73

营业收入与利润

项目	2014年1-6月	2013年度	2012年度
营业收入（元）	37,866,039.17	75,746,703.29	63,634,159.86
净利润（元）	1,669,227.02	2,765,349.12	3,216,723.92
毛利率	31.76%	27.66%	29.30%
加权平均净资产收益率	31.15%	88.01%	2128.68%
基本每股收益（元/股）	0.33	0.55	0.64

应收账款与短期偿债风险

• 应收账款余额分别为2,841.41万元（2012）、2,980.68万元（2013）、3,715.71万元（2014年1-6月）。
• 应收账款周转率分别为2.52（2012）、2.60（2013）、1.13（2014年1-6月）。
• 公司存在较高的资产负债率和较低的短期偿债能力，存在短期偿债风险。

重大事项提示

一、产业政策风险

公司受益于多项国家产业政策支持，如《药品生产质量管理规范(2010年修订)》等，若政策变化，可能影响公司业绩。

二、技术更新风险

公司目前采用高温蒸汽灭菌技术，但若未来出现更先进的灭菌技术，公司将面临技术落后风险。公司已取得低温甲醛灭菌技术成果，但技术方向判断失误可能影响盈利能力。

三、技术人员流失风险

公司核心技术依赖于核心技术人员，若发生流失，将影响产品质量和公司竞争力。

四、应收账款坏账风险

公司应收账款增长较快，若客户资信恶化或催收不力，可能产生坏账。

五、短期偿债风险大

公司资产负债率高，流动比率和速动比率较低，短期偿债能力较弱。

六、税收优惠风险

公司为高新技术企业，享受15%的企业所得税优惠。若税收政策变动或未能通过复审，将影响盈利能力。

七、安全生产、产品质量风险

灭菌柜制造工艺复杂，存在安全生产风险。若发生事故或产品质量问题，将对公司造成重大负面影响。

八、部分建筑物存在产权瑕疵风险

公司约2,100平方米的建筑物未办理产权证，存在被拆除风险。控股股东周建芳承诺在受损时进行补偿。

九、实际控制人风险

周建芳为公司实际控制人，持股40%，可能影响公司及中小股东利益。

公司业务情况

主要产品及用途

公司主要产品包括卫生级灭菌柜、脉动真空灭菌柜、水浴灭菌柜等，适用于制药、医疗、科研等行业。公司还提供特殊规格产品及配套服务，如制药设备验证、自动物流系统解决方案等。

组织结构与业务流程

公司组织结构包括设计、生产、销售等环节，业务流程包括售前设计、采购、生产、测试等。公司拥有多个专利技术，如自动疏水技术、自动控温技术、在线灭菌监控技术等。

关键资源要素

公司关键资源包括：

• 技术：涉及设计输出、电气装配、机械装配、柜体制造等环节。
• 无形资产：包括商标、专利等，公司拥有多个发明专利和实用新型专利。
• 资质：公司持有医疗器械生产企业许可证、注册证、卫生许可证等。
• 生产设备：包括数控铣床、管焊机、剪板机等，部分设备成新率较低。

公司员工情况

• 员工构成：技术人员18人（14.4%）、销售人员31人（24.8%）、生产员工66人（52.8%）、管理人员10人（0.8%）。
• 学历结构：硕士1人（0.8%）、本科6人（4.8%）、大专31人（24.8%）、大专以下87人（69.6%）。
• 年龄结构：20-29岁23人（18.4%）、30-39岁31人（24.8%）、40-49岁45人（36%）、50岁及以上26人（20.8%）。

本次挂牌有关机构

• 主办券商：长江证券股份有限公司
• 律师事务所：北京大成（上海）律师事务所
• 会计师事务所：瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）
• 资产评估机构：北京大正海地人资产评估有限公司

附注

公司部分建筑物存在产权瑕疵，控股股东已作出补偿承诺。公司核心技术人员未持有股份，近两年未发生重大变动。公司财务报表中存在尾数差异，因四舍五入所致。公司正在办理高新技术企业复审及互联网药品信息服务资格证书续办。