20260728-上海证券-基金周报_有色金属板块表现较优_主动投资股票基金平均收益相对领先_7页_1mb

基金周报总结（2026.7.13-2026.7.17）

核心内容概述

本期基金市场整体呈现上涨趋势，各类型基金收益率均高于0%。其中，主动投资股票基金、混合基金及债券基金表现相对较好，QDII基金在另类资产-能源商品类中收益领先。有色金属和石油石化行业在权益类基金中表现突出，成为推动基金收益的重要因素。

市场整体表现

• 股票市场：

  • 上证指数上涨 1.33%
  • 深证成指上涨 0.49%
  • 申万一级行业整体跌多涨少，但 有色金属 和 石油石化 表现较好。

• 海外权益市场：

  • 国际黄金价格上涨，成为推动QDII基金收益的重要因素。

• 各类型基金表现：

  • 主动投资股票基金：本期平均上涨 0.93%
  • 主动投资混合基金：本期平均上涨 0.74%
  • 主动投资债券基金：本期平均上涨 0.16%
  • QDII基金：本期平均上涨 0.42%

权益类基金表现分析

行业表现

• 有色金属 成为本期收益最高的行业，推动相关基金表现优异。
• 石油石化、电子、银行 等行业也有较好表现。
• 近12周行业表现波动较大，但有色金属和石油石化持续领先。

代表性基金

本期收益率较高的主动投资股票基金

今年以来收益率较高的主动投资股票基金

本期收益率较高的指数型股票基金

今年以来收益率较高的指数型股票基金

固收类基金表现分析

• 债市整体上涨，中证国债、中证全债、中证企业债分别上涨 0.26%、0.17%、0.08%。
• 中证转债 上涨 0.39%，是本期收益最高的债券类别。
• 可转债基金 本期平均上涨 0.44%，今年以来平均上涨 2.55%，表现相对较好。
• 普通债券基金 本期平均上涨 0.21%，今年以来平均上涨 1.32%。
• 长期纯债基金 本期平均上涨 0.09%，今年以来平均上涨 1.67%。
• 中短期纯债基金 和 短期纯债基金 本期平均上涨 0.03%，今年以来平均上涨 1.23% 和 0.99%。

代表性债券基金

QDII基金表现分析

• 另类资产-能源商品类QDII基金 本期平均上涨 6.30%，今年以来平均上涨 61.40%，表现最为亮眼。
• REITs类QDII基金 本期平均上涨 1.54%，今年以来平均上涨 13.31%。
• 权益基金-大中华类QDII基金 本期平均上涨 1.43%，今年以来平均下跌 8.97%。
• 另类资产-黄金类QDII基金 本期平均上涨 1.05%，今年以来平均下跌 10.32%。
• 另类资产-大宗商品类QDII基金 本期平均上涨 0.97%，今年以来平均下跌 1.53%。
• 权益基金-亚太及新兴类QDII基金 本期平均下跌 0.10%，今年以来平均上涨 9.16%。
• 权益基金-全球类QDII基金 本期平均下跌 0.21%，今年以来平均上涨 7.86%。
• 债券类QDII基金 本期平均下跌 0.37%，今年以来平均下跌 2.35%。
• 权益基金-欧美类QDII基金 本期平均下跌 0.89%，今年以来平均上涨 8.00%。

代表性QDII基金

风险提示

• QDII基金 面临特定风险，包括 汇率波动 和 境外市场风险。
• 投资者应充分了解相关风险，并根据自身风险承受能力进行投资决策。

数据来源与说明

• 数据来源：Wind，上海证券基金评价研究中心
• 注：主动投资股票基金、混合基金及债券基金的平均收益率采用中国开放式主动管理基金系列指数收益率；其他类型基金平均收益率采用样本基金收益率算术平均值。
• 注：剔除ETF联接基金，且去除疑似由于赎回费并入原因短期收益曾出现大幅增长的基金。

总结

本期基金市场整体上涨，主动投资股票基金、混合基金及债券基金表现相对较好，QDII基金在能源商品类中收益领先。有色金属和石油石化行业成为推动基金收益的重要因素。投资者需关注市场波动及QDII基金所面临的特定风险，合理配置资产。