20251109-国盛证券-电力设备行业周报_钙钛矿产业化进展加速_天赐材料签订近160万吨电解液订单_14页_952kb

报告摘要

光伏技术突破：
- 纤纳光电发布全球最大尺寸（2.88m²）钙钛矿光伏组件，效率达18.60%，标志着钙钛矿技术向商业化迈进。
- 钙钛矿产业链呈现“技术突破、产业落地、供应链自主化”三路并进，金晶科技实现TCO导电膜玻璃国产化突破。
电解液供应链：
- 天赐材料签订近160万吨电解液长期订单，核心客户锁定突破300万吨，行业供需格局底部复苏。
新能源政策与项目：
- 绿电直连：江苏盐城发布34.64GW绿电直连方案，2026年全面推开，推动海上风电发展。
- 特高压建设：攀西特高压交流工程获批，总投资231.7亿元，2026年上半年开工。
- 氢能源：国家能源局发布《推进煤炭与新能源融合发展意见》，鼓励煤化工绿氢替代。
储能发展：
- 全球储能市场快速增长，三星SDI与特斯拉洽谈30GWh储能电池供应。
- 国内储能中标规模持续扩大，2024年1月至今月度中标规模达140，000MWh。
投资建议：
- 光伏：关注金晶科技、协鑫光电、万润股份；供给侧改革受益股：隆基绿能、晶科能源。
- 风电：海缆环节：东方电缆、中天科技；主机企业：金风科技、明阳智能、海力风电。
- 氢能与设备：双良节能、华电重工、开山股份（氢气压缩机）。
- 新能源车：电池材料龙头：宁德时代；材料厂：天赐材料、多氟多。