20221128-国泰期货-股指期货将偏弱震荡_黄金_白银_螺纹钢_铁矿石_天然橡胶期货将震荡上涨_原油期货将偏弱震荡下跌_43页_4mb

期货市场行情总结（2022年11月28日）

核心内容概述

本报告对2022年11月28日国内及国际主要期货品种的走势进行了前瞻分析，并结合近期市场行情、宏观政策及技术分析，对各期货合约的支撑位与阻力位进行了预测。整体来看，股指期货偏弱震荡，而黄金、白银、螺纹钢、铁矿石、天然橡胶等品种则预计震荡上涨；原油、燃料油、沥青、PTA、豆油、莱籽油、棉花、纸浆等品种预计震荡下跌。此外，报告还提及了央行降准、工业企业利润、出口退税、个人养老金制度启动等宏观信息。

主要观点与关键信息

1. 股指期货

• 整体趋势：预计偏弱震荡。
• 关键支撑与阻力位：
  • IF2212：支撑位3763和3734点，阻力位3793和3811点。
  • IH2212：支撑位2529和2507点，阻力位2556和2578点。
  • IC2212：支撑位6056和6000点，阻力位6099和6141点。
  • IM2212：支撑位6472和6396点，阻力位6520和6548点。

2. 国债期货

• 趋势预测：十年期国债期货T2303预计偏强宽幅震荡。
• 关键支撑与阻力位：
  • T2303：阻力位100.02和100.19元，支撑位99.70和99.59元。

3. 贵金属期货

• 黄金期货（AU2302）：
  • 趋势预测：预计震荡上涨。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位406.4和405.2元/克，阻力位409.0和410.6元/克。
• 白银期货（AG2212）：
  • 趋势预测：预计震荡上涨。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位4907和4878元/千克，阻力位4971和4985元/千克。

4. 工业金属期货

• 铜期货（CU2301）：
  • 趋势预测：预计偏弱震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位64700和64400元/吨，阻力位65500和66000元/吨。
• 铝期货（AL2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位18620和18500元/吨，阻力位19000和19120元/吨。
• 锌期货（ZN2301）：
  • 趋势预测：预计偏弱震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位23470和23360元/吨，阻力位23790和23910元/吨。
• 镍期货（NI2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位193200和191500元/吨，阻力位199000和200700元/吨。
• 锡期货（SN2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位181200和178500元/吨，阻力位184500和185600元/吨。

5. 黑色系期货

• 螺纹钢（RB2301）：
  • 趋势预测：预计震荡上涨。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位3726和3704元/吨，阻力位3778和3800元/吨。
• 热卷（HC2301）：
  • 趋势预测：预计震荡上涨。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位3835和3807元/吨，阻力位3886和3917元/吨。
• 铁矿石（I2301）：
  • 趋势预测：预计震荡上涨。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位753和745元/吨，阻力位774和780元/吨。
• 焦炭（J2301）：
  • 趋势预测：预计偏强震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位2780和2757元/吨，阻力位2829和2860元/吨。
• 焦煤（JM2301）：
  • 趋势预测：预计偏强震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位2184和2160元/吨，阻力位2233和2260元/吨。

6. 化工品期货

• 玻璃（FG301）：
  • 趋势预测：预计偏强震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位1415和1400元/吨，阻力位1438和1448元/吨。
• 纯碱（SA301）：
  • 趋势预测：预计偏强震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位2682和2665元/吨，阻力位2727和2750元/吨。
• 原油（SC2301）：
  • 趋势预测：预计偏弱震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位543和535元/桶，阻力位580和586元/桶。
• 燃料油（FU2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位2632和2600元/吨，阻力位2632和2600元/吨。
• 沥青（BU2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位3461和3412元/吨，阻力位3587和3610元/吨。
• PTA（TA301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位5050和5000元/吨，阻力位5180和5222元/吨。
• 甲醇（MA301）：
  • 趋势预测：预计偏强震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位2614和2578元/吨，阻力位2649和2689元/吨。
• 天然橡胶（RU2301）：
  • 趋势预测：预计震荡上涨。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位12770和12730元/吨，阻力位13000和13140元/吨。

7. 农产品期货

• 乙二醇（EG2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位3842和3779元/吨，阻力位3950和3985元/吨。
• 豆油（Y2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位9150和9100元/吨，阻力位9282和9316元/吨。
• 菜籽油（OI301）：
  • 趋势预测：预计偏强震荡。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位10924和10839元/吨，阻力位11162和11213元/吨。
• 豆粕（M2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位4238和4209元/吨，阻力位4315和4329元/吨。
• 棉花（CF301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位13250和13120元/吨，阻力位13510和13590元/吨。
• 纸浆（SP2301）：
  • 趋势预测：预计震荡下跌。
  • 关键支撑与阻力位：支撑位7000和6964元/吨，阻力位7100和7136元/吨。

宏观信息与市场动态

1. 央行降准：12月5日将全面降准0.25个百分点，释放约5000亿元资金，有助于提振市场流动性，但对A股影响有限。
2. 工业企业利润：1-10月利润总额同比下降3.0%，但部分中下游行业利润回升。
3. 出口退税：全国累计办理出口退（免）税16406亿元，同比增长14.9%。
4. 个人养老金制度：11月25日起在北京、上海等36个城市启动实施。
5. 固定资产投资：10月交通固定资产投资同比增长7.1%，增速加快。
6. 国际市场表现：
   • 美股：道指涨0.45%，标普500跌0.03%，纳指跌0.52%。
   • 港股：恒生指数跌0.49%，恒生科技指数跌2.31%。
   • 欧洲股市：德国DAX指数涨0.01%，法国CAC40指数涨0.08%，英国富时100指数涨0.27%。

技术分析与趋势判断

• 技术分析显示，股指期货、黄金、白银、螺纹钢、铁矿石、焦炭、焦煤、玻璃、纯碱等品种存在震荡上涨的迹象，但部分品种如铜、铝、锌、镍、锡、原油、燃料油、沥青、PTA、乙二醇、豆油、棉花、纸浆等预计震荡下跌。
• 市场情绪受央行降准、A股走势分化、海外股市波动等因素影响，整体偏谨慎。

投资提示

• 投资者应关注市场流动性变化及宏观经济政策对期货走势的影响。
• 各品种支撑与阻力位需结合实际走势判断，不宜作为唯一参考。
• 本报告不构成投资建议，仅供专业投资者参考，投资者需自行评估风险并谨慎决策。

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