国会研究服务部-跨国公司税收问题：2017年修订版（英文）-2021.6-54页_1mb

总结：2017年国际公司税修订（P.L. 115-97）

核心内容

2017年美国税法修订（P.L. 115-97）对国际公司税体系进行了重大调整，旨在应对跨国公司利润转移、资本外流、反避税措施等国际税收问题。修订不仅降低了企业所得税率从35%至21%，还改变了美国对外国来源收入的征税方式，引入了新的税制结构和规则。

主要观点

• 国际税收体系的改革：修订将美国的国际税制从“全球征税”向“地域征税”转变，但仍保留了一些全球征税的要素，如对全球无形低税收入（GILTI）和外国衍生无形收入（FDII）的征税。
• 利润转移的限制：新法通过引入BEAT（基础侵蚀与反滥用税）、GILTI、FDII以及更严格的薄资本化规则，限制了跨国公司通过利润转移和债务杠杆来避税的行为。
• 资本流动的影响：尽管税率降低，但对债务融资的补贴减少，可能影响资本向美国的流动。是否会导致资本流入增加尚不明确。
• 反倒置规则：新法加强了对倒置（公司将总部转移到低税率国家）的限制，使这种行为变得不那么吸引人。
• 国际协议的潜在冲突：部分修订可能违反国际协议，如WTO、双边税收协定和OECD最低税标准。

关键信息

税制结构变化

新旧法对比

主要问题与影响

投资分配

• 旧法通过延迟征税和税收抵免机制，使美国企业的有效税率降低，影响了资本在美国与其他国家之间的分配。
• 新法通过GILTI和FDII机制，使美国企业对无形资产的收入征税更加接近外国企业的征税方式，减少税收差异。

利润转移

• 旧法允许企业通过转移定价和利息扣除进行利润转移，造成税收流失。
• 新法通过BEAT和更严格的薄资本化规则限制这种行为，同时通过GILTI和FDII机制对无形资产征税，减少利润转移的空间。

资本回流

• 旧法对资本回流（股息汇回）施加了惩罚，导致企业倾向于保留海外利润。
• 新法取消了除投资组合外的股息回流惩罚，改变了企业的资本管理策略。

倒置行为

• 旧法通过第7874条限制倒置行为，但不足以完全遏制。
• 新法引入了额外限制，使倒置不具吸引力，尤其是对原美国股东持有至少60%但不足80%的股份的公司。

国际协议与争议

• 修订可能与WTO、双边税收协定和OECD最低税标准发生冲突，尤其是涉及税收抵免和利润转移规则的部分。
• 国会和总统提出了多项修正提案，包括S. 714、H.R. 1785、S. 725、H.R. 1786等，试图解决新税制带来的问题。
• 修订后的税制在实施过程中也引发了争议和不确定性，特别是在监管执行方面。

未来展望

• 立法提案：总统拜登提出多项修正建议，旨在恢复部分旧法中的税收机制，如恢复股息抵税和加强反避税措施。
• 税收优惠调整：GILTI和FDII的税率和扣除比例在不同时间段有所调整，以平衡税收公平与企业激励。
• 执行与争议：新税制的实施涉及复杂的规则和解释，引发了不少法律和政策争议，同时影响了国际税收合作与合规。

总结

2017年税法修订在降低税率的同时，试图通过一系列新规则来应对国际税收问题，包括利润转移、资本外流和倒置行为。尽管新制度在一定程度上减少了利润转移的动机，但其执行仍面临诸多挑战和争议。未来，国会和总统可能继续对新税制进行调整，以更好地平衡税收公平与经济激励。