20220519-安信证券-通信_全国政协专题协商数字经济_助推发展新基建_工业互联网_云网融合_4页

文档总结：全国政协专题协商数字经济与相关行业投资建议

核心内容概述

2022年5月17日，全国政协在北京召开“推动数字经济持续健康发展”专题协商会，重点探讨了如何通过加快新基建、突破技术瓶颈、提升数字化治理能力等措施，促进数字经济高质量发展。会议强调了5G、算力网络、工业互联网、云网融合等关键领域的重要性，并提出了相关行业投资建议。

---

主要观点与关键信息

1. 推动数字经济持续健康发展

• 汪洋主席指出，要不断做强做优做大数字经济，使其更好服务和融入新发展格局，推动高质量发展。
• 刘鹤副总理强调，全球数字经济正呈现智能化、量子化、跨界融合等新特征，应支持数字企业在国内外资本市场上市，以开放促竞争，以竞争促创新。

2. 加速推进“新基建”

• 张云勇委员提议加强“四个融通”助力“东数西算”工程。
• 5G发展：目前三大通信运营商的5G套餐用户渗透率分别为40%、49%和50%，仍有提升空间，建议关注通信运营商。
• 算力基础设施：需构建新型一体化算力网络体系，形成规模集聚优势，建议关注算力网产业链相关企业。

3. 突破技术瓶颈，挖掘工业互联网潜力

• 徐晓兰委员建议保持工业互联网发展的战略定力，认为其是产业数字化的重要载体，能有效促进生产关系变革和经济质量提升。
• 当前工业互联网在控制系统、高端软件等领域存在“卡脖子”问题，需加大研发投入和资金保障。
• 人工智能与汽车产业融合存在政策障碍，预计2020-2024年全球智能汽车年出货量复合增长率达16.8%，建议关注智能汽车相关企业。

4. 提升政府数字化治理服务能力，促进中小企业数字化转型

• 冯艺东和王一鸣委员分别提出关于中小企业和政府数字化的建议。
• 云网融合技术在构建全链条、全流程数字化生态中发挥重要作用，有助于提升政府治理效率和中小企业降本增效。
• 建议关注云网融合相关企业。

---

投资建议

行业重点

• 通信运营商：中国移动（600941.SH）、中国电信（601728.SH）、中国联通（600050.SH）
• IDC运营商：数据港（603881.SH）、奥飞数据（300738.SZ）、光环新网（300383.SZ）
• ICT设备：紫光股份（000938.SZ）、中兴通讯（000063.SZ）、星网锐捷（002396.SZ）
• 光模块光器件：中际旭创（300308.SZ）、新易盛（300502.SZ）
• 数据中心UPS：科华数据（002335.SZ）、科士达（002518.SZ）
• 温控设备：英维克（002837.SZ）、高澜股份（300499.SZ）

投资评级

• 领先大市-A：未来6个月投资收益率领先沪深300指数10%以上
• 维持评级：未提供具体评级信息
• 首选股票：未明确列出，但建议关注上述细分行业龙头

---

风险提示

• 5G发展不及预期：可能影响数字基础设施建设进度
• 数字经济发展不及预期：可能制约相关行业的增长潜力

---

行业评级体系

收益评级	定义
领先大市	未来6个月投资收益率领先沪深300指数10%以上
同步大市	未来6个月投资收益率与沪深300指数变动幅度在-10%至10%之间
落后大市	未来6个月投资收益率落后沪深300指数10%以上

风险评级	定义
A	正常风险，未来6个月投资收益率波动小于等于沪深300指数波动
B	较高风险，未来6个月投资收益率波动大于沪深300指数波动

---

分析师声明

• 本报告由张真桢分析师撰写，具备证券投资咨询执业资格，信息来源合法合规，研究方法专业审慎，观点独立公正。

---

免责声明

• 本报告仅供安信证券客户使用，不构成投资建议。
• 报告内容基于公开资料，不保证其完整性、准确性。
• 报告观点可能随市场变化而调整，投资者需自行判断。

---

联系信息

安信证券研究中心
深圳市：深圳市福田区深南大道2008号中国凤凰大厦1栋7层
邮编：518026
上海市：上海市虹口区东大名路638号国投大厦3层
邮编：200080
北京市：北京市西城区阜成门北大街2号楼国投金融大厦15层
邮编：100034