20171107-新三板在线-晨报_钜泉光电IPO首发被否决_业绩真实性引关注_4页_491kb

新三板在线研报总结（2017年11月7日）

核心内容概览

2017年11月7日，新三板市场新增5家挂牌企业，总挂牌数达11616家，其中协议转让企业10225家，做市转让企业1391家。当日共有634家企业处于申报或待挂牌状态。此外，市场还发布了多家企业IPO进展、监管动态及定增信息。

主要观点

IPO动态

1. 钜泉光电IPO被否

   • 公司于2016年5月3日挂牌新三板，主营智能电表终端设备芯片的研发、设计与销售。
   • 2017年11月3日，其IPO申请未通过证监会发审委审核。
   • 公司业绩真实性受到证监会关注，2014-2017年1-6月扣非后归母净利润从未超过3000万元。

2. 傲胜股份进入IPO辅导阶段

   • 公司已向广东证监局提交辅导备案材料，并由广发证券辅导。
   • 2017年上半年营收9757.28万元，同比增长23.65%；净利润1418.83万元，同比增长117.21%。

3. 苏力机械与申万宏源签署IPO合作框架协议

   • 公司拟申请IPO，与申万宏源签订合作框架协议，未来将向江苏证监局申报辅导备案。
   • 该事项具有不确定性，公司可能申请暂停交易。

4. 天诚股份进入IPO辅导阶段

   • 公司已向广东证监局提交辅导备案材料，辅导期自2017年11月3日起。
   • 2017年上半年营收5450.53万元，同比增长3.95%；净利润906.63万元，同比增长5.52%。

监管动态

1. 玉玄宫因信息披露不及时被出具监管意见函

   • 公司主要产品停产未及时披露，违反信息披露规定，董事会秘书负有责任。

2. 世纪明德因资金占用未及时披露被出具监管意见函

   • 公司为控股股东垫付资金1163.34万元，未履行信息披露义务，违反相关规定。

3. 荣辉矿业因关联交易未履行程序及信息披露被监管

   • 公司与关联方存在资金拆借行为，未履行董事会及股东大会审议程序，也未及时披露。

定增动态

1. 北旺农牧拟定增7999.99万元用于补充流动资金

   • 发行价格为4.2元/股，拟发行不超过1904.76万股。

2. 永鹏科技拟定增5255.96万元用于研发及偿还债务

   • 发行价格为7.88元/股，拟发行不超过667万股。

3. 金慧融智实际募资5200万元用于新设子公司及平台研发

   • 以非公开定向发行方式，发行260万股，每股20元。

4. 顺林模型拟募资2480万元用于流动资金及子公司出资

   • 发行价格为8元/股，拟发行不超过310万股。

交易概况

• 上一交易日（2017年11月6日），三板做市指数报收1006.70点，下跌0.09%。
• 成交额达2.90亿元，成交股票14587.24万股。
• 涨幅为0.9%，换手率0.05%，市盈率30.78。
• 成交额超千万元的股票有13只，其中联赢激光以1.52亿元成交额位居第一，龙门教育和荣昌育种分别达7040.43万元和4570万元。

关键信息

• IPO被否：钜泉光电因业绩真实性问题被证监会否决，引发市场关注。
• 信息披露违规：玉玄宫、世纪明德、荣辉矿业均因信息披露不及时或未履行程序被出具监管意见函。
• 定增融资：多家企业通过定增方式募集资金，主要用于补充流动资金、研发及偿还债务。
• 市场表现：三板做市指数小幅下跌，但整体交易活跃，部分个股表现突出。

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