台灣股市總結
核心內容
台灣股市在2017年1月23日表現強勢，台股加權指數上漲92.59點 (+0.99%)，漲/跌家數達482/290家，呈現價漲量增、跳空、近似純陽中長紅，突破五日橫盤區間，持續收在五日均線之上，延續多方趨勢。櫃買指數上漲0.65%，形成價漲量縮、帶上影中長紅，持續收在五日均線之上，延續彈升波段。
主要觀點
- 市場情緒：美國總統川普的就職演說及TPP退出政策對市場造成影響，但台股表現強勢，顯示投資者對台灣經濟基本面的信心。
- 產業表現：造紙、光學鏡頭、半導體、太陽能等產業延續漲勢，反映市場對這些產業的樂觀預期。
- 法人買賣超：外資、投信對台股表現買超，自營商則小幅賣超，顯示機構對市場的看好。
- 國際股市：美國股市小幅收低，但部分國際股市如巴西表現強勁；歐股表現不一，部分國家因市場觀望美國政策而小幅下跌。
- 經濟數據：台灣12月失業率降至3.79%，創近16年同月最低；工業生產年增6.25%，顯示經濟持續復甦。
- 投資建議：關注面板景氣、記憶體需求、半導體技術進展及產業整合趨勢，尤其是台積電、聯電、國巨等企業的動態。
台灣股市關鍵資訊
台股指數
| 指標 |
數值 |
| 收盤 |
9,424.1 |
| 漲跌 |
92.6 |
| 成交量(億) |
784.4 |
柜買指數
| 指標 |
數值 |
| 收盤 |
126.0 |
| 漲跌 |
0.8 |
| 成交量(億) |
194.6 |
法人買賣超
| 類別 |
上市 |
上櫃 |
| 外資(億) |
101.9 |
1.8 |
| 投信(億) |
5.2 |
0.0 |
| 自營商(億) |
-4.1 |
0.8 |
重點股表現
-
強勢股：
- 造紙：榮成、士紙、台紙、寶隆
- 光學鏡頭：玉晶光、聯一光、亞光、光燿科
- 半導體：台積電、環球晶、華邦電、旺宏
- 太陽能：中美晶、國碩、益通、合晶
- 其他個股：遠東新、鴻準、浩鼎、美食-KY、穩懋、大同、台光電、智邦、神基、台郡
-
弱勢股：
國際股市重點
亞股
| 指數 |
收盤價 |
漲跌 |
漲跌幅 |
| 上海 |
3137 |
14 |
0.4% |
| 深圳 |
1902 |
16 |
0.9% |
| 香港 |
22899 |
13 |
0.1% |
| 日經 |
18891 |
-247 |
-1.3% |
| 南韓 |
2066 |
0 |
0.0% |
美股
| 指數 |
收盤價 |
漲跌 |
漲跌幅 |
| 道瓊 |
19800 |
-27 |
-0.1% |
| S&P 500 |
2265 |
-6 |
-0.3% |
| NASDAQ |
5553 |
-2 |
0.0% |
| 費半 |
924 |
-6 |
-0.7% |
重點國際股
| 股票 |
收盤 |
漲跌幅% |
產業 |
| 和信超媒體 ADR |
3.52 |
12.46 |
通訊網路 |
| Hi-P |
0.49 |
4.26 |
通訊 |
| 樂金顯示 ADR |
14.01 |
4.24 |
電機電器 |
| 华润水泥控股 |
3.32 |
3.43 |
建築材料 |
| 海力士半導體 |
50800 |
3.36 |
半導體 |
| Computer Sciences |
58.73 |
-6.02 |
軟體 |
美股成分股
| 股票 |
收盤 |
漲跌幅% |
產業 |
| 美國鋁業 |
36.29 |
1.77 |
金屬鋼鐵 |
| 美國電話電報 |
42 |
1.33 |
通訊服務 |
| 思科 |
30.27 |
0.56 |
通訊網路 |
| 微軟 |
62.96 |
0.35 |
軟體 |
| IBM |
171.03 |
0.28 |
電腦系統 |
經濟與產業動態
台灣12月經濟數據
- 失業率：降至3.79%，創近16年同月最低。
- 工業生產：年增6.25%，製造業年增7.46%。
- 產業預測：1月受農曆春節影響，工業生產數值可能略微下降，但因去年基數低，預估年成長率可維持3%。
聯電
- 14奈米製程：預計2017年第一季開始量產出貨。
- 預估營收：2017年預估營收1554.7億元，EPS預估0.94元。
- 資本支出：預計全年資本支出約20億美元，較去年減少28.57%。
國巨集團
- 併購行動：奇力新將合併旺詮、飛磁，並投資向華科技。
- 預期效益：國巨將獲取處分利益27億元，EPS貢獻度達5.2元。
- 產業布局：未來將持續布局功率產品與材料研發，提升自動化能力。
力成
- 記憶體缺貨：預估缺貨持續到2017年上半年，市場需求持續強勁。
- EPS：去年每股稅後純益6.2元，預估今年將有更好的表現。
碩禾
- 出貨量：預計2017年出貨量可突破600公噸，超越去年。
- 市場策略：將增加國內市場商機，目標國內外裝設電站各達50MW。
仁寶
- 智慧手表：預計2017年出貨量翻倍，達120萬支。
- 毛利率：精品智慧手表組裝毛利率高達8%-10%，有助獲利提升。
台郡
- 財報表現：去年每股賺8.42元，預估2017年營運雙位數成長。
- 市場展望：受惠於蘋果新品，下半年預期營收成長。
中鋼
- 外銷價：3月外銷盤價續揚，與日本、南韓鋼廠提價策略相呼應。
- 產業前景：熱軸、冷軸及電磁鋼片需求熱絡，預期漲價。
投資建議
- 面板產業：2017年上半年景氣不錯，需關注轉單情況。
- 半導體產業：台積電、聯電等技術領先，預期持續獲利成長。
- 被動元件產業：國巨集團併購行動有利產業整合，建議持續關注。
- 記憶體產業：市場需求強勁，預期價格維持高檔，有助業績表現。
- 智慧裝置產業：仁寶、台郡等積極布局，預期獲利提升。
- 觀察重點：市場季節性表現、產業整合進展、國際政策動態。
汇率與公债利率
新台幣
| 當日 |
收盤價 |
漲跌 |
| 1/23 |
31.43 |
-0.1020 |
10年期公債殖利率 (近七日)
| 國家 |
1/13 |
1/16 |
1/17 |
1/18 |
1/19 |
1/20 |
1/23 |
| 美國 |
2.40 |
2.40 |
2.33 |
2.43 |
2.47 |
2.47 |
2.40 |
| 德國 |
0.34 |
0.32 |
0.32 |
0.36 |
0.38 |
0.42 |
0.36 |
原物料行情
原物料價格走勢
| 品名 |
單位 |
105/12/30 |
106/01/20 |
106/01/23 |
漲跌幅% |
| 原油(紐約) |
桶 |
53.7 |
52.8 |
52.87 |
4.9% |
| 原油(布蘭特) |
桶 |
56.8 |
55.5 |
55.5 |
0.0% |
| 黃金(現貨) |
盎司 |
1,147.5 |
1,210.3 |
1,218.2 |
6.2% |
| 銅 |
公噸 |
5,535.5 |
5,748.0 |
5,795.0 |
4.7% |
| 鉛 |
公噸 |
2,016.5 |
2,309.0 |
2,357.0 |
16.9% |
| 鎳 |
公噸 |
10,020.0 |
9,700.0 |
9,710.0 |
-3.1% |
| BDI |
元 |
961.0 |
925.0 |
914.0 |
-4.9% |
| 小麥 |
英斗 |
408.0 |
428.2 |
433.2 |
6.2% |
| 玉米 |
英斗 |
352.0 |
369.6 |
369.4 |
4.9% |
TFTLCD大尺寸面板行情
| 應用別 |
尺寸 |
9月 |
10月 |
11月 |
12月 |
漲跌額 |
漲跌幅 |
| 液晶電視 |
55" |
197 |
205 |
215 |
220 |
3.0 |
1.4% |
| 液晶電視 |
50" |
138 |
149 |
159 |
168 |
6.0 |
3.7% |
| 液晶監視器 |
27" |
95.3 |
95.3 |
95.3 |
95.3 |
0.0 |
0.0% |
| 筆記型電腦 |
17.3" |
42.6 |
43.2 |
43.2 |
43.2 |
0.0 |
0.0% |
資本市場動態
筹碼動向
| 法人 |
股票 |
購買張數 |
売出張數 |
| 外資 |
台積電 |
22,456 |
聯電 |
| 外資 |
華邦電 |
21,017 |
統一 |
| 外資 |
中鋼 |
10,038 |
宏達電 |
| 外資 |
合庫金 |
8,338 |
南亞科 |
| 投信 |
台燿 |
1,274 |
信昌電 |
| 投信 |
升達科 |
138 |
順德 |
| 自營商 |
台積電 |
1,971 |
台驛投控 |
| 自營商 |
聯電 |
532 |
仲琦 |
融資與融券
| 股票 |
融資餘額(億元) |
融券餘額(張數) |
增減 |
| 神基 |
69.0 |
465,818 |
-652 |
| 祥碩 |
65.8 |
465,818 |
-652 |
| 玉晶光 |
58.6 |
465,818 |
-652 |
| 富邦金 |
56.0 |
465,818 |
-652 |
| 宏達電 |
54.6 |
465,818 |
-652 |
注意事項
- 台股農曆年封關交易日：1/24(二)
- 台股新春開盤交易日：2/2(四)
- 美國重要經濟數據：半導體 B/B 值、成屋銷售、芝加哥 FED 景氣指數、新屋銷售、領先指標、貨幣供給(M1、M2)、耐久財訂單、GDP 等
- 聯準會可能加快升息步伐，影響市場利率。
- 原物料價格走勢需持續觀察，尤其DRAM與NAND Flash市場缺貨預期持續至上半年。
結語
整體而言，台灣股市在2017年開盤表現強勢，產業動態與國際政策影響明顯。建議投資者持續關注面板、半導體、被動元件等產業動態，並留意國際市場及利率政策變動。
