20210523-开源证券-新材料行业周报-尾气催化系列一_全面国六_临近_重柴执行几何_13页_1mb

化工行业周报总结

核心内容概述

本报告聚焦于2021年5月23日发布的化工行业周报，主要围绕“全面国六”政策对重型柴油车市场的影响、新材料行业周行情、重点公司公告及行业动态、产业链数据跟踪等方面展开分析。

主要观点

1. 政策推动：国六标准临近，重柴执行加速

• 国六标准即将实施：2021年7月1日起，全国范围内将全面实施重型柴油车国六排放标准，禁止不符合标准的车辆生产和销售。
• 政策影响：生态环境部、工信部、海关总署联合发布公告，市场监管总局发布排放召回管理规定，标志着国六时代的正式开启。
• 执行率预期：预计2021年全年国六柴油重卡执行率将达到34%。

2. 市场表现：新材料板块整体上涨，但跑输创业板指

• 行业走势：新材料指数上涨2.07%，但弱于创业板指（上涨2.62%）。
• 细分板块表现：
  • OLED材料上涨1.76%
  • 半导体材料微涨0.04%
  • 膜材料下跌1.11%
  • 添加剂上涨0.75%
  • 碳纤维上涨3.2%
  • 尾气治理上涨3.35%

3. 受益标的推荐

• 重点受益领域：OLED材料、军工材料、高端电子材料国产替代、生物制造等。
• 推荐公司：昊华科技、斯迪克、长阳科技、万润股份、濮阳惠成、瑞联新材、彤程新材、凯赛生物等。

4. 公司动态与公告

• 昊华科技：国产ARJ21飞机装配曙光院航空轮胎成功替代进口产品。
• 回天新材：拟设立锂电新材料合资公司，拓展动力电池用胶粘剂及新材料业务。
• TCL科技：拟向TCL华星增资50亿元，持股比例提升至83.02%。
• 其他动态：
  • 阿科力减持股份，持股5%以上股东朱萌减持87.4万股。
  • 诚志股份解除限售股份约4.19亿股。
  • 长阳科技减持不超过565.14万股。
  • 上海新阳拟回购股份用于员工持股计划。
  • 金禾实业、容大感光、石英股份等可转债转股价格调整。

5. 产业链数据跟踪

• 液晶面板回暖：4月32寸液晶面板价格上涨8美元。
• 半导体设备出货额增长：北美半导体设备制造商3月出货额同比增速上升。
• DRAM与NAND价格下降：本周DRAM价格下降1.48%，NAND价格下降0.68%。
• IC封测与PCB制造：3月IC封测台股营收同比增速上升，PCB制造同比增速下降。
• MLCC营收下降：3月MLCC台股营收同比增速下降。
• 智能手机出货量增长：3月智能手机出货量同比增长67.7%。
• 光学营收减少：3月光学台股营收同比减少11.9%。

关键信息

行情数据

• 新材料板块：46.67%个股周度上涨，53.33%个股周度下跌。
• 涨幅前五：蓝晓科技（28.57%）、海优新材（16.67%）、天奈科技（14.72%）、新宙邦（12.97%）、瑞丰新材（11.21%）。
• 跌幅前五：*ST康得（-39.53%）、斯迪克（-8.86%）、诚志股份（-8.34%）、联瑞新材（-7.78%）、建龙微纳（-7.71%）。

行业预测

• 重卡市场走势：预计2021年全年重卡销量有望冲击140万辆，呈现“前高后低”趋势。
• 国六执行情况：3月国六重柴发动机销量同比大增446%，执行率环比提升，显示市场正稳步迎接国六标准。

风险提示

• 技术突破不及预期
• 行业竞争加剧
• 原材料价格波动

附录

图表目录

• 图1：2021Q1重卡市场延续了2020年4月以来的火爆
• 图2：2021年3月国六重柴发动机销量同比增长446%
• 图3：2021年3月国六重柴（除自卸车）执行率环比提升
• 图4：2016年起新材料指数VS创业板指数涨跌幅
• 图5：2016年起OLED材料指数VS创业板指数涨跌幅
• 图6：2016年起半导体材料指数VS创业板指数涨跌幅
• 图7：2017年起膜材料指数VS创业板指数涨跌幅
• 图8：2016年起添加剂指数VS创业板指数涨跌幅
• 图9：2020年起碳纤维指数VS创业板指数涨跌幅
• 图10：2016年起尾气治理指数VS创业板指数涨跌幅
• 图11：本周费城半导体指数增长2.37%
• 图12：3月北美半导体设备制造商出货额同比增速上升
• 图13：本周DRAM价格下降1.48%
• 图14：本周NAND价格下降0.68%
• 图15：3月IC封测台股营收同比增速上升
• 图16：3月PCB制造台股营收同比增速下降
• 图17：3月MLCC台股营收同比增速下降
• 图18：3月智能手机出货量同比增长67.7%
• 图19：3月光学台股营收同比减少11.9%
• 图20：3月诚美材营收同比增长33%
• 图21：4月32寸液晶面板价格上涨8美元
• 图22：3月液晶电视面板出货量同比减少4%

表格目录

• 表1：2021年7月1日所有重型车辆执行国六a标准
• 表2：重点覆盖标的跟踪
• 表3：本周增减持/解禁/回购/质押公告
• 表4：本周投资/融资/补助公告
• 表5：本周其他经营公告
• 表6：新材料板块个股7日涨幅前十
• 表7：新材料板块个股7日跌幅前十