20211114-莫尼塔投资-海外宏观周报_CPI大幅超预期_市场担忧美国通胀状况_7页_491kb

文档总结

核心内容

本报告由莫尼塔研究发布，主要分析了全球主要市场在上周的表现，涵盖股票、债券、外汇及商品市场，并对各市场的重要数据进行了跟踪与回顾。报告还简要介绍了莫尼塔研究的背景与服务范围。

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主要观点

1. 美国经济表现强劲

• CPI数据超预期：10月美国CPI环比增长0.9%，高于市场预期的0.6%；核心CPI环比增长0.6%，高于预期的0.4%。
• 能源类涨幅显著：能源类商品及服务环比增速分别达6.2%和3.2%，油价高企是主要推动力。
• 非能源及食品类商品增长：不含能源及食品类的商品环比增长1%，核心服务增长0.4%。
• 对美股施压：强劲的通胀数据导致美股三大指数周内大幅下行，纳指下跌0.69%，标普500下跌0.31%，道指下跌0.63%。

2. 全球股市分化

• 美股表现疲软：受通胀压力影响，三大指数小幅下跌。
• 欧股全面上涨：富时100上涨0.6%，法国CAC40上涨0.72%，德国DAX上涨0.25%。
• 亚太股市波动：日经小幅下跌0.01%，韩国下跌0.02%，恒生指数上涨1.84%。
• 新兴市场反弹：印度SENSEX上涨1.03%，巴西IBOVESPA上涨1.44%，俄罗斯MOEX下跌1.27%。
• MSCI指数表现：发达市场MSCI小幅上涨0.01%，新兴市场MSCI上涨1.65%。

3. 债券市场走势

• 发达国家债券收益率下行：十年美债收益率上涨至1.58%，美债期限利差缩窄至1.05%。
• 德国国债收益率稳定：维持在-0.3%。
• 日本国债收益率上行：十年期国债收益率上涨1个基点至0.072%。
• 2年期美债收益率大幅上涨：上涨14个基点，收于0.53%。

4. 外汇市场变化

• 美元指数强势上涨：突破95大关，收于95.1166。
• 主要货币兑美元贬值：澳元下跌0.95%，英镑下跌0.62%，欧元下跌1.07%，日元下跌0.45%。
• 人民币升值：兑美元上涨0.31%。
• 美元走强主因：美国通胀数据远超预期，推动美元指数上涨。

5. 商品市场波动

• 贵金属上涨：黄金突破1860美元，收于1864.74美元；白银上涨至25.3美元/盎司。
• 铜价反弹：LME铜价上涨超2.5%，突破9745美元。
• 原油震荡筑顶：美原油小幅下跌0.59%，最终收于80.69美元。
• 商品市场分化：铜价小幅反弹，原油处于筑顶阶段。

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关键信息

• 通胀压力持续：美国10月CPI数据强劲，显示通胀持续上行，对美股形成压力。
• 货币政策影响：美联储taper政策落地，美国基建法案通过，推动市场分化。
• 美元走强：美元指数突破95，主要受美国经济及通胀数据推动。
• 新兴市场表现较好：印度、巴西股市上涨，显示对政策及经济预期的改善。
• 商品市场情绪高涨：贵金属因通胀预期上涨，铜价反弹，原油市场趋于震荡。

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莫尼塔研究简介

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• 成立于2005年，为全球大型投资机构及企业提供资本市场投资策略、信息数据及产业研究服务。
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