> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 宏观金融数据日报总结 ## 核心内容概览 本日报主要围绕**货币市场与流动性**、**股指行情综述**以及**升贴水情况**三大板块展开分析，提供了当日金融市场运行的关键数据与市场观点。 --- ## 货币市场与流动性 ### 市场数据 | 品种 | 收盘价 | 较前值变动(bp) | |--------------|----------|----------------| | DR001 | 1.4430 | +2.01 | | GC001 | 1.4100 | -2.50 | | SHBOR 3M | 1.4300 | 0.00 | | 1年期国债 | 1.1991 | +0.04 | | 5年期国债 | 1.3873 | +0.22 | | 10年期国债 | 1.6796 | +0.12 | | 10年期美债 | 0.0000 | -470.00 | ### 市场回顾 - 昨日央行以1.40%的中标利率开展**3860亿元**的7天期逆回购操作，无逆回购到期，**单日净投放3860亿元**。 - 银行间市场资金面未见明显松动，**DR001加权平均利率**维持在1.44%上方，**DR007加权平均利率**维持在1.45%上方。 ### 热点点评 - 本周流动性扰动因素增多，包括**月末效应、MLF到期回笼、政府债缴款**等，市场流动性面临一定压力。 - 当前**美债收益率处于高位**，对全球风险资产估值形成压制，需关注其对市场情绪的影响。 --- ## 股指行情综述 ### 市场数据 | 品种 | 收盘价 | 较前日变动(%) | |--------------|----------|----------------| | 沪深300 | 4552.03 | -0.24 | | 上证50 | 2875.51 | +0.16 | | 中证500 | 7710.94 | -0.08 | | 中证1000 | 7527.50 | +0.48 | | 品种 | 成交量 | 较前日变动(%) | |--------------|----------|----------------| | IF当月 | 92945.00 | -16.66 | | IH当月 | 40632.00 | -14.88 | | IC当月 | 170697.00| +0.77 | | IM当月 | 263371.00| +4.20 | | 品种 | 持仓量 | 较前日变动(%) | |--------------|----------|----------------| | IF持仓量 | 268895.00| -0.79 | | IH持仓量 | 112366.00| -2.43 | | IC持仓量 | 291545.00| -2.40 | | IM持仓量 | 459167.00| +1.28 | ### 市场回顾 - 沪深300指数下跌0.24%至4552.03点。 - 上证50指数上涨0.16%至2875.51点。 - 中证500指数下跌0.08%至7710.94点。 - 中证1000指数上涨0.48%至7527.50点。 - **行业板块涨多跌少**，农林牧渔、轻工制造、医药生物、社会服务、美容护理板块涨幅居前；有色金属、银行、电力设备、通信、石油石化板块跌幅居前。 ### 热点点评 - A股市场整体呈现**震荡整理**格局，**成交额维持在1.84万亿元**。 - **上证指数微涨0.19%**至3889.44点，而**创业板指下跌1%**，表现较弱。 - **国际局势缓和**，伊朗与巴基斯坦就防止局势升级、推动霍尔木兹海峡重新开放及结束冲突等问题展开全面磋商，**更多生产商通过海峡运输货物**，推动油价下跌。 - **WTI原油期货下跌3.38%**至82.14美元/桶，**布伦特原油期货下跌3.08%**至87.75美元/桶。 - 油价下跌**缓和了市场对通胀和加息的预期**，在边际上为成长股提供支撑。 - 但**美债收益率仍处于高位**，对全球风险资产估值形成持续压制。 - 综合来看，**地缘缓和与油价下跌**尚不足以对冲美债高企对估值的负面冲击，**股指短期承压局面**预计仍将延续。 --- ## 升贴水情况 | 项目 | 股指 | 当月合约 | 下月合约 | 当季合约 | 下季合约 | |--------------|----------|----------|----------|----------|----------| | IF升贴水 | 4552.03 | 10.10% | 9.13% | 7.96% | 7.54% | | IH升贴水 | 2875.51 | 10.74% | 8.37% | 7.25% | 6.21% | | IC升贴水 | 7710.94 | 14.58% | 12.79% | 11.32% | 10.68% | | IM升贴水 | 7527.50 | 12.34% | 11.80% | 11.58% | 11.29% | ### 备注 - 升贴水数值为**年化计算后的升贴水率**。 - 标绿为**升水**，标红为**贴水**。 - 数据来源：Wind。 --- ## 免责声明 - 本报告信息来源于公开可获得的资料，**力求准确可靠**，但**不保证其准确性与完整性**。 - 本报告**不构成投资建议**，亦未针对个别投资者的投资目标、财务状况或需求。 - 投资者需自行判断报告内容是否符合其特定状况，**据此投资，责任自负**。 - 本报告仅向**特定客户推送**，未经国贸期货授权，**不得引用、转载或向第三方传播**，否则将构成侵权。 - **期市有风险，入市需谨慎**。