20171119-广发证券-量化交易策略周报_大部分策略盈利_风格套利表现强势_15页_1mb
报告摘要
量化交易策略周报总结（2017年11月19日）
核心内容概览
本报告为广发证券发展研究中心发布的量化交易策略周报，涵盖了多种交易策略在本周及历史表现的统计分析。主要策略包括风格套利、随机区间突破、加强版EMDT、EMDT、SLM、价量模式匹配、SMT和期权比率预测策略。报告分析了各策略的交易次数、收益率、成功率、最大回撤等关键指标，并提供了历史累计表现数据。
主要观点与关键信息
本周表现
| 策略名称 | 交易次数 | 周收益率 | 成功率 | 最大回撤 | 本周盈亏 |
|---|---|---|---|---|---|
| 风格套利 | 5 | 1.55% | 60.00% | -0.35% | 盈↑ |
| 随机区间突破 | 0 | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 平→ |
| 加强版EMDT | 2 | 0.71% | 100.00% | 0.00% | 盈↑ |
| EMDT | 2 | 0.71% | 100.00% | 0.00% | 盈↑ |
| SLM | 5 | 0.10% | 40.00% | -0.87% | 盈↑ |
| 价量模式匹配 | 5 | 0.39% | 40.00% | -0.96% | 盈↑ |
| SMT | 5 | 0.12% | 20.00% | -0.23% | 盈↑ |
| 期权比率预测 | 5 | -0.27% | 60.00% | -1.35% | 亏↓ |
- 风格套利表现最为强势，本周收益率为1.55%，成功率60%，最大回撤为-0.35%。
- 加强版EMDT和EMDT策略本周均实现100%的成功率，收益率均为0.71%。
- SLM、价量模式匹配和SMT策略本周均实现盈利，但收益率较低。
- 期权比率预测策略本周亏损，收益率为-0.27%，最大回撤为-1.35%。
年初以来表现
| 策略名称 | 交易次数 | 累积收益率 | 成功率 | 最大回撤 |
|---|---|---|---|---|
| 风格套利 | 214 | 1.17% | 49.53% | -9.19% |
| 随机区间突破 | 112 | -1.92% | 31.25% | -3.22% |
| 加强版EMDT | 147 | -9.04% | 40.14% | -10.65% |
| EMDT | 134 | -8.45% | 40.30% | -10.07% |
| SLM | 213 | 2.12% | 45.07% | -5.04% |
| 价量模式匹配 | 209 | -10.32% | 47.37% | -13.26% |
| SMT | 214 | 6.30% | 33.64% | -2.00% |
| 期权比率预测 | 214 | 22.23% | 54.21% | -6.61% |
- SMT策略年初以来表现最佳，累积收益率为6.30%。
- 期权比率预测策略累积收益率最高，为22.23%。
- 价量模式匹配策略表现最差，累积收益率为-10.32%。
- 加强版EMDT和EMDT策略均表现不佳，收益率为负。
期指上市以来表现
| 策略名称 | 交易次数 | 累积收益率 | 成功率 | 最大回撤 |
|---|---|---|---|---|
| 风格套利 | 634 | 12.03% | 52.68% | -19.15% |
| 随机区间突破 | 861 | 36.32% | 33.33% | -15.46% |
| 加强版EMDT | 1259 | 420.41% | 44.96% | -16.83% |
| EMDT | 1055 | 321.74% | 42.94% | -16.54% |
| SLM | 1821 | 249.23% | 34.60% | -24.29% |
| 价量模式匹配 | 1621 | 309.58% | 47.87% | -19.78% |
| SMT | 1820 | 332.41% | 29.67% | -7.59% |
| 期权比率预测 | 676 | 165.97% | 48.37% | -20.26% |
- 加强版EMDT策略期指上市以来表现最强，累积收益率达420.41%。
- 价量模式匹配策略表现也较为突出，累积收益率为309.58%。
- SLM策略累积收益率为249.23%，而期权比率预测策略为165.97%。
- SMT策略表现稳定，累积收益率为332.41%。
风险提示
- 所有策略均基于历史数据统计、建模和测算，存在市场波动导致失效的风险。
- 投资者需注意，策略表现不构成对特定证券或金融工具的投资建议。
- 投资决策应基于个人风险承受能力和投资目标，不应仅依赖本报告。
分析师信息
-
文巧钧（S0260517070001）
- 电话：0755-88286935
- 邮箱：wenqiaojun@gf.com.cn
-
张超（S0260514070002）
- 电话：020-87578291
- 邮箱：zhangchao@gf.com.cn
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投资评级说明
行业投资评级
- 买入：预期未来12个月内，股价表现强于大盘10%以上。
- 持有：预期未来12个月内，股价相对大盘的变动幅度介于-10%～+10%。
- 卖出：预期未来12个月内，股价表现弱于大盘10%以上。
公司投资评级
- 买入：预期未来12个月内，股价表现强于大盘15%以上。
- 谨慎增持：预期未来12个月内，股价表现强于大盘5%～15%。
- 持有：预期未来12个月内，股价相对大盘的变动幅度介于-5%～+5%。
- 卖出：预期未来12个月内，股价表现弱于大盘5%以上。
联系方式
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