20251215-国信证券-可交换私募债跟踪_私募EB每周跟踪_4页_136kb

可交换私募债跟踪总结（20251208-20251212）

核心内容

本报告为国信证券经济研究所发布的私募EB每周跟踪，汇总了近期可交换私募债（私募EB）项目的最新进展。报告旨在为投资者提供关于私募EB项目的基本要素跟踪信息，包括发行规模、标的股票、主承销商及项目状态等。

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主要观点

• 项目审批进展：本周新增多个私募EB项目获得交易所通过或反馈，显示市场对可交换私募债仍有较高关注度。
• 发行规模调整：部分项目在发行过程中存在规模调整，例如江苏国泰国际集团股份有限公司的项目规模由原计划调降至12亿元。
• 主承销商集中度：中信证券、中金公司、中信建投证券等机构在私募EB发行中占据主导地位。
• 标的股票多样化：私募EB的标的股票涵盖多个行业，包括新材料、科技、能源、金融、制造业等，体现了市场对不同行业企业融资需求的响应。
• 风险提示：报告指出，项目获批进度不及预期以及经济增速下滑是潜在风险因素，需投资者关注。

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关键信息汇总

本周新增项目（截至2025-12-12）

债券名称	主承销商	规模（亿元）	标的股票	项目状态	更新日期
江苏国泰国际集团股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信证券	12	瑞泰新材	通过	2025/12/8
奥瑞金科技股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信建投证券	3.5	永新股份	通过	2025/12/5
海南省农垦投资控股集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信证券	21	海南橡胶	已反馈	2025/12/8

其他已通过项目（截至2025-12-12）

债券名称	主承销商	规模（亿元）	标的股票	项目状态	更新日期
四川九洲投资控股集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行科技创新可交换公司债券	中信证券	10	四川九洲	通过	2025/12/5
新希望集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行科技创新可交换公司债券	中金公司	45	新希望	通过	2025/11/27
江苏盛虹科技股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	华泰联合证券	30	东方盛虹	通过	2025/11/27
广东生益科技股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信证券	20	生益电子	通过	2025/11/17
杭州钢铁集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	浙商证券	10	杭钢股份	通过	2025/11/7
盈峰集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	申港证券、中金公司、华福证券	10	盈峰环境/百纳千成	通过	2025/10/30
广东省广新控股集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信证券	30	生益科技	通过	2025/10/30
福建省国有资产管理有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	国新证券	2	福光股份	通过	2025/10/29
辽宁成大股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信建投证券	28	广发证券	通过	2025/9/4
北京和谐恒源科技有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	红塔证券	6	四川双马	通过	2025/7/18
蜀道投资集团有限责任公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信证券、宏信证券	50	四川路桥	通过	2025/4/30
中国平煤神马控股集团有限公司2024年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	平安证券	10	神马股份/平煤股份	通过	2025/4/29
广东顺德控股集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	广发证券	20	顺控发展	通过	2025/4/25
万安集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	浙商证券	6	万安科技	通过	2025/4/25
内蒙古霍林河煤业集团有限责任公司2024年面向专业投资者非公开发行碳中和绿色可交换公司债券	平安证券	5.4	电投能源	通过	2025/4/25
福达控股集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中德证券	12	福达股份	已反馈	2025/12/12
山西省交通开发投资集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中德证券	2	华翔股份	已反馈	2025/12/8
海峡创新互联网股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	东莞证券	3	蜂助手	已反馈	2025/11/13
广州智能装备产业集团有限公司2025年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中金公司	10	广日股份	已反馈	2025/9/26

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数据来源

• 上交所
• 深交所
• Wind
• 国信证券经济研究所整理

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投资建议与评级标准

报告中投资建议所涉及的评级分为股票评级和行业评级，评级标准基于报告发布日后6到12个月内公司股价或行业指数相对同期相关证券市场代表性指数的涨跌幅。A股市场以沪深300指数为基准。

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免责声明

• 本报告所采用的数据来自合规渠道。
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