智算中心液冷产业全景研究报告（2025年）_46页_2mb

智算中心液冷产业全景研究报告总结

核心内容

本报告全面分析了2025年中国智算中心液冷产业的发展现状、技术路径、产业链构成及未来趋势，旨在推动液冷产业的高质量发展，提升智算中心的能效与运行可靠性。

主要观点

• 政策与需求推动：政策支持与AI算力需求激增共同推动液冷技术在智算中心的广泛应用，2024年液冷市场规模达184亿元，预计2029年将突破1300亿元。
• 技术路径多样：液冷技术主要包括冷板式、浸没式和喷淋式，其中冷板式与浸没式已实现规模化部署，喷淋式发展仍处于探索阶段。
• 产业链协同：液冷产业链涵盖上游零部件、中游技术服务和下游应用场景，三者相互依存，共同推动液冷系统的成熟与普及。
• 技术升级方向：冷板式液冷系统向两相换热技术演进，浸没式液冷系统在冷却液性能与系统密封性方面持续优化，同时液冷技术服务向智能化与精准化发展。

关键信息

一、政策与需求合力推动液冷产业蓬勃发展

• 智算中心提质增效：智能算力占总算力比重持续上升，2025年6月达到788EFLOPS（FP16）。
• 节能降碳政策：国家鼓励液冷、蒸发冷却等高效散热技术，推动绿色数据中心建设。
• 液冷技术优势：相比风冷，液冷系统可降低运维成本，支持单机柜功率密度突破40kW，适用于高密度部署场景。

二、不同技术路径呈现出多样发展态势

（一）冷板式液冷技术应用广泛

• 系统成熟可靠：冷板式液冷系统已在多个行业应用，具备良好的工程落地性。
• 成本优势明显：在20kW和40kW场景下，液冷可分别节省10%和14%的投资成本。
• 兼容性强：冷板与服务器采用间接接触方式，避免材料兼容性问题。

（二）浸没式液冷技术稳步发展

• 节能效果显著：浸没式液冷系统PUE可降至1.05，远低于传统风冷系统的1.3以上。
• 技术分类：分为单相和两相浸没式，两相浸没式适用于高热流密度场景，但对冷却液性能与系统密封性要求更高。
• 应用场景广泛：已应用于智能计算、高性能计算等领域，具备良好的市场实践基础。

三、智算中心液冷产业全景态势

• 产业链结构：上游包括冷板、冷却液、快速接头等零部件；中游涵盖技术服务；下游包括液冷服务器、交换机、光模块等IT设备。
• 技术演进方向：冷板式与浸没式液冷技术持续优化，液冷系统正向智能化、标准化、模块化发展。

四、液冷产业发展建议

（一）加速技术研发迭代，探索多领域应用场景

• 加强冷板式液冷研发：优化换热结构、开发新型导热材料，提升系统能效。
• 拓展浸没式液冷应用：关注冷却液国产替代、材料兼容性与信号完整性等关键问题。
• 探索新型场景：如超算中心、边缘计算等，拓宽液冷技术的应用边界。

（二）加强标准规范制定，引导产业全链条有序发展

• 建立统一标准体系：推动液冷技术的标准化，涵盖产品设计、运维管理、安全评估等环节。
• 产品测试认证：通过中国信通院“液界先锋”测试体系，提升市场对液冷产品的信任度。

（三）推动分类分级与权责划分，健全液冷产品质量控制体系

• 产品分类分级：明确产品性能指标，便于用户横向对比与选择。
• 责任划分机制：通过规则前置化与权责透明化，提升系统运行安全性与稳定性。

（四）强化产业链协作，构建良好的液冷产业链生态循环

• 推动硬件解耦：加强产品设计、生产、制造环节的标准化协作，提升兼容性。
• 产业链协同：从原材料、设计制造到系统集成与运维，产业链各方应加强协同，实现降本增效。

总结

智算中心液冷产业正迎来快速发展期，政策支持与市场需求双轮驱动，冷板式与浸没式技术并行发展。液冷产业链各环节协同发展，推动技术标准化、产品智能化与系统模块化。未来，随着技术迭代与标准完善，液冷系统将在更多领域实现广泛应用，为算力基础设施的绿色低碳发展提供重要支撑。