> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 金融工程日报总结 ## 核心内容 2026年6月18日，A股市场出现显著分化，沪深两市表现不一。沪指失守4100点，而创业板指创历史新高。从指数表现来看，中证1000、科创50、沪深300成长指数表现较好，而沪深300价值指数、中证500价值指数表现较差。 ## 主要观点 ### 市场表现 - **规模指数**：中证1000指数上涨 $0.76\%$，上证50下跌 $0.19\%$，沪深300上涨 $0.21\%$，中证500上涨 $0.53\%$，中证2000上涨 $0.39\%$。 - **板块指数**：科创50指数上涨 $3.84\%$，深证综指上涨 $0.53\%$，创业板指上涨 $2.05\%$。 - **行业指数**：通信、电子、计算机、医药、机械行业表现较好，涨幅分别为 $3.71\%$、$3.02\%$、$1.60\%$、$1.03\%$、$0.92\%$；非银、银行、电力公用事业、煤炭、建筑行业表现较差，跌幅分别为 $-3.95\%$、$-2.60\%$、$-2.48\%$、$-2.32\%$、$-2.21\%$。 ### 市场情绪 - 今日有101只股票涨停，42只股票跌停。 - 昨日涨停股票今日收盘平均收益为 $0.93\%$，昨日跌停股票今日收盘平均收益为 $-2.95\%$。 - 今日封板率为 $66\%$，较前日下降 $9\%$；连板率为 $16\%$，较前日下降 $3\%$。 ### 市场资金流向 - 截至2026年6月17日，两融余额为29529亿元，其中融资余额为29310亿元，融券余额为219亿元。 - 两融余额占流通市值比重为 $2.8\%$，两融交易占市场成交额比重为 $10.7\%$。 - 近一年来，两融余额占流通市值比重维持在 $2.5\%$ 左右，两融交易占成交额比重维持在 $10.2\%$ 左右。 ## 关键信息 ### 折溢价情况 - **ETF折溢价**：创业综指ETF西部利得当日溢价 $4.10\%$，为溢价较多的ETF；沪港深500ETF易方达折价 $0.86\%$，为折价较多的ETF。 - **大宗交易折溢价**：近半年以来大宗交易日均成交金额为20亿元，2026年6月17日成交金额为23亿元，折价率为 $10.96\%$，高于近半年平均折价率 $7.11\%$。 ### 股指期货升贴水 - 2026年6月18日，上证50、沪深300、中证500、中证1000股指期货主力合约的年化升水率分别为 $104.59\%$、$96.13\%$、$27.99\%$、$14.32\%$。 - 上证50、沪深300、中证500股指期货主力合约的年化升水率均处于近一年来 $100\%$ 分位点，表明市场预期较为乐观。 ### 机构关注与龙虎榜 - **机构调研**：近一周内被调研较多的公司包括容大感光（131家机构调研）、南方泵业（74家机构调研）等。 - **龙虎榜**： - 机构专用席位净流入前十的股票有厦门钨业、博云新材、兴森科技、光华科技、中钨高新等。 - 机构专用席位净流出前十的股票有光迅科技、麦捷科技、粤电力A、铂力特等。 - 陆股通净流入前十的股票包括东方国信、诺德股份、铂力特等。 - 陆股通净流出前十的股票包括厦门钨业、兴森科技、亚翔集成等。 ## 风险提示 - 市场环境存在变动风险，投资者需谨慎对待市场波动。 - 本报告基于历史数据统计，不构成投资建议，仅供参考。 ## 免责声明与分析师声明 - 报告内容基于公开资料整理，不保证数据的完整性和准确性。 - 分析师声明：报告数据来源合规，分析逻辑基于职业理解，力求独立、客观、公正，不受第三方影响。 - 投资建议不构成出售或购买证券的要约或邀请，投资者需自行承担风险。 ## 重要声明 - 本报告由国信证券股份有限公司制作，具备证券投资咨询业务资格。 - 报告摘要或节选不代表完整观点，投资者应参考完整版本。 - 报告内容仅供参考，不构成投资建议，不承担由此引发的任何法律责任。