CFTC主要期货持仓变动总结
核心内容概述
本文档提供了2024年4月23日至2024年6月4日期间，CFTC（美国商品期货交易委员会）对主要期货品种的持仓数据统计。数据包括总持仓、非商业多头、非商业空头、非商业净多头寸、商业多头和商业空头等指标，可用于分析市场参与者（如投机者和机构）的持仓趋势和市场情绪。
主要期货品种持仓分析
美元指数
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
38,645 |
26,803 |
21,916 |
4,887 |
| 2024/5/28 |
40,108 |
28,325 |
24,151 |
4,174 |
| 2024/5/21 |
39,920 |
28,292 |
24,774 |
3,518 |
| 2024/5/14 |
42,817 |
29,682 |
27,247 |
2,435 |
| 2024/5/7 |
42,962 |
28,881 |
27,028 |
1,853 |
| 2024/4/30 |
48,784 |
33,593 |
33,628 |
-35 |
| 2024/4/23 |
45,725 |
31,347 |
31,560 |
-213 |
- 非商业净多头寸从2024年4月23日的-9989上升至2024年6月4日的4,887。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间有所下降，但在2024年6月4日略有回升。
欧元
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
671,736 |
188,957 |
121,087 |
67,870 |
| 2024/5/28 |
664,864 |
184,656 |
127,084 |
57,572 |
| 2024/5/21 |
653,081 |
182,574 |
141,099 |
41,475 |
| 2024/5/14 |
656,802 |
178,398 |
161,243 |
17,155 |
| 2024/5/7 |
654,804 |
170,594 |
166,004 |
4,590 |
| 2024/4/30 |
652,297 |
167,185 |
173,962 |
-6,777 |
| 2024/4/23 |
665,771 |
167,296 |
177,285 |
-9,989 |
- 非商业净多头寸在2024年5月21日达到41,475，随后有所下降，但在2024年6月4日回升至67,870。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间略有波动，整体维持在65万至67万之间。
小麦
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
434,569 |
121,898 |
140,019 |
-18,121 |
| 2024/5/28 |
427,563 |
127,585 |
141,978 |
-14,393 |
| 2024/5/21 |
405,252 |
130,514 |
143,036 |
-12,522 |
| 2024/5/14 |
394,780 |
132,484 |
137,899 |
224 |
| 2024/5/7 |
369,477 |
122,686 |
140,471 |
-31,354 |
| 2024/4/30 |
362,572 |
120,889 |
145,345 |
-143,424 |
| 2024/4/23 |
375,644 |
123,697 |
167,088 |
-160,168 |
- 非商业净多头寸在2024年5月14日为正值（224），其余日期为负值。
- 总持仓从2024年4月23日的375,644下降至2024年5月14日的394,780，随后有所回升。
玉米
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
1,635,740 |
339,144 |
459,077 |
-119,933 |
| 2024/5/28 |
1,542,346 |
337,903 |
389,535 |
-51,632 |
| 2024/5/21 |
1,535,429 |
332,720 |
374,547 |
-41,827 |
| 2024/5/14 |
1,513,128 |
337,217 |
336,993 |
224 |
| 2024/5/7 |
1,456,699 |
311,911 |
343,265 |
-31,354 |
| 2024/4/30 |
1,417,715 |
284,015 |
427,439 |
-143,424 |
| 2024/4/23 |
1,512,625 |
288,529 |
448,697 |
-160,168 |
- 非商业净多头寸在2024年5月14日为正值（224），其余日期为负值。
- 总持仓从2024年4月23日的1,512,625下降至2024年5月14日的1,513,128，随后有所波动。
大豆
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
835,855 |
128,076 |
180,065 |
-51,989 |
| 2024/5/28 |
803,411 |
129,688 |
155,596 |
-25,908 |
| 2024/5/21 |
784,815 |
120,057 |
165,039 |
-44,982 |
| 2024/5/14 |
752,796 |
112,139 |
178,114 |
-65,975 |
| 2024/5/7 |
743,039 |
123,324 |
183,372 |
-60,048 |
| 2024/4/30 |
722,851 |
92,100 |
254,443 |
-162,343 |
| 2024/4/23 |
814,420 |
96,430 |
251,000 |
-154,570 |
- 非商业净多头寸在2024年4月23日至2024年5月14日期间持续为负。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间有所下降，但随后有所回升。
豆油
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
570,856 |
114,518 |
151,103 |
-36,585 |
| 2024/5/28 |
557,906 |
112,590 |
140,854 |
-28,264 |
| 2024/5/21 |
542,742 |
109,680 |
145,958 |
-36,278 |
| 2024/5/14 |
542,696 |
109,303 |
159,835 |
-50,532 |
| 2024/5/7 |
550,319 |
113,697 |
165,250 |
-51,553 |
| 2024/4/30 |
551,017 |
109,597 |
166,039 |
-56,442 |
| 2024/4/23 |
568,868 |
115,457 |
146,798 |
-31,341 |
- 非商业净多头寸持续为负，表明市场整体偏向空头。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间略有波动，整体维持在55万至57万之间。
棉花
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
231,359 |
67,396 |
74,087 |
-6,691 |
| 2024/5/28 |
228,893 |
70,382 |
62,704 |
7,678 |
| 2024/5/21 |
227,298 |
68,464 |
68,656 |
-192 |
| 2024/5/14 |
221,271 |
68,159 |
61,760 |
6,399 |
| 2024/5/7 |
211,893 |
66,141 |
58,005 |
8,136 |
| 2024/4/30 |
204,757 |
71,065 |
51,843 |
19,222 |
| 2024/4/23 |
204,086 |
74,765 |
45,906 |
45,101 |
- 非商业净多头寸在2024年5月28日后有所回升，但整体仍保持正值。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间略有下降，随后有所回升。
白糖
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
881,990 |
193,811 |
197,851 |
-4,040 |
| 2024/5/28 |
875,017 |
203,331 |
198,226 |
5,105 |
| 2024/5/21 |
858,459 |
203,079 |
194,658 |
8,421 |
| 2024/5/14 |
829,891 |
209,791 |
183,900 |
25,891 |
| 2024/5/7 |
825,438 |
200,063 |
171,502 |
28,561 |
| 2024/4/30 |
833,374 |
199,571 |
159,266 |
40,305 |
| 2024/4/23 |
827,078 |
197,297 |
152,196 |
45,101 |
- 非商业净多头寸在2024年5月28日后有所上升，但整体仍保持正值。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间略有波动，整体维持在82万至88万之间。
原油
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
1,814,253 |
333,481 |
122,776 |
210,705 |
| 2024/5/28 |
1,833,461 |
344,619 |
100,693 |
243,926 |
| 2024/5/21 |
1,784,152 |
332,352 |
113,052 |
219,300 |
| 2024/5/14 |
1,787,763 |
330,395 |
127,352 |
203,043 |
| 2024/5/7 |
1,836,765 |
360,533 |
145,089 |
215,444 |
| 2024/4/30 |
1,794,542 |
392,782 |
127,321 |
265,461 |
| 2024/4/23 |
1,765,266 |
381,478 |
116,642 |
264,836 |
- 非商业净多头寸在2024年4月23日至2024年5月28日期间有所上升。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间有所波动，整体维持在1.76亿至1.83亿之间。
铜
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
283,719 |
142,712 |
81,585 |
61,127 |
| 2024/5/28 |
298,839 |
153,739 |
88,217 |
65,522 |
| 2024/5/21 |
303,409 |
162,887 |
91,193 |
71,694 |
| 2024/5/14 |
316,141 |
163,662 |
101,882 |
61,780 |
| 2024/5/7 |
300,392 |
160,147 |
97,499 |
62,648 |
| 2024/4/30 |
293,492 |
152,807 |
94,743 |
58,064 |
| 2024/4/23 |
308,479 |
149,013 |
90,619 |
58,394 |
- 非商业净多头寸在2024年4月23日至2024年5月21日期间有所上升。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间有所波动，整体维持在29万至31万之间。
黄金
| 日期 |
总持仓 |
非商业多头 |
非商业空头 |
非商业净多头寸 |
| 2024/6/4 |
447,488 |
284,566 |
47,264 |
237,302 |
| 2024/5/28 |
485,430 |
286,737 |
50,152 |
236,585 |
| 2024/5/21 |
530,591 |
300,729 |
70,923 |
229,806 |
| 2024/5/14 |
522,952 |
277,642 |
73,146 |
204,496 |
| 2024/5/7 |
529,835 |
272,144 |
72,577 |
199,567 |
| 2024/4/30 |
519,791 |
278,850 |
74,640 |
204,210 |
| 2024/4/23 |
516,249 |
279,535 |
76,644 |
202,891 |
- 非商业净多头寸在2024年5月28日后略有下降。
- 总持仓在2024年4月23日至2024年5月28日期间有所波动，整体维持在51万至53万之间。
关键信息
- 非商业净多头寸：反映市场投机者对某一品种的净多头持仓情况，正值表示市场看涨，负值表示看跌。
- 总持仓：代表所有市场参与者（包括商业和非商业）的总持仓量。
- 商业多头/空头：反映机构或企业对期货的持仓情况，通常用于分析市场供需。
- 数据时间范围：2024年4月23日至2024年6月4日，涵盖多个期货品种的持仓变化。
主要观点
- 非商业净多头寸在多数品种中为负值，表明市场整体偏向空头。
- 小麦和玉米的非商业净多头寸在2024年5月14日出现正值，可能反映短期市场情绪变化。
- 油、黄金等品种的非商业净多头寸有所上升，显示市场参与者对这些品种的看涨情绪增强。
- 总持仓在多数品种中呈现波动，但整体趋势较为稳定。
