20240625-国信证券_香港_-市场资讯晨报_英伟达连续3日下跌_Meta与苹果讨论AI合作_14页_2mb

报告摘要

美股市场出现结构性分化，科技股回调拖累纳斯达克指数，而价值板块如能源、金融、公用事业表现强劲。道琼斯指数升至一个月新高，显示周期性行业反弹。投资者在关注美联储可能降息的同时，对高通胀数据保持谨慎，转向低估值板块。

科技股波动：
- 英伟达股价连续第三日下跌，市值蒸发超4300亿美元，交易员关注115美元与100美元支撑位。
- 苹果与Meta启动AI系统整合谈判，拟将Facebook的AI模型纳入Apple Intelligence，或带动AI赛道合作趋势。
- 半导体板块普遍承压，多只芯片股同步下跌。
美联储与通胀预期：
- 联邦基金利率被市场预计将于2024年下半年降息两次，9月降息概率达61%。
- PCE通胀数据及大选辩论将影响短期市场情绪。
加密货币动态：
- 比特币大跌至6万以下，特朗普若再任推动美元和监管沙盒可能刺激反弹，但立场存在变数。
宏观经济政策：
- 耶伦称美国经济稳健，但住房成本是核心通胀压力来源，政府推出1亿美元经济适用房计划。
- 美对华电动汽车调查延续，中电气企业回应成为焦点。