2024-03-23-PitchBook-2023年下半年中东和北非地区私人资本明细（英）_14页_5mb

MENA 区域第二季度私募资本分析总结

1. 区域概况

• 私募资本活动（PE/VC）在 MENA 地区持续增长，尤其以阿联酋（UAE）、沙特阿拉伯（Saudi Arabia）和土耳其为重点国家。
• 阿联酋在 2023 年贡献了 45% 的 PE 投资份额和约 24% 的交易数量。

2. 风险投资（VC）

• 2023 年 MENA 区域 VC 投资总规模约 38 亿美元，同比下降 21%，但创下了第二高的年度交易价值，仅次于 2022 年。
• 苏丹与巴林地区崛起为机构投资者活跃区，政府推动的创业投资计划加速了生态系统的发展。
• 重点领域：金融科技（如 Buy Now Pay Later）、电子商务、物流与游戏产业。
• 代表案例：
  • 联合阿联酋（Tabby）完成 9.5 亿美元 B 轮投资，估值达 10 亿美元。
  • 沙特阿拉伯的统一清单（Tamara）获得 3.4亿美元融资，成为该地区融资规模最大的项目之一。

3. 私募股权（PE）

• 2023 年 MENA PE 总规模为 157 亿美元，同比增长 21%。阿联酋仍为主力投资方，贡献约 45% 的投资份额。
• 重大交易：
  • 硫酸铵股份公司（SABIC）注资 33 亿美元。
  • 母基金规模持续扩大，如沙特公共投资基金（PIF）和阿布扎比投资局（ADIA）等，推动了庞大的资产配置。

4. 路演情况

• 2023 年投融资活动呈下降趋势，但仍有部分地区保持增长潜力，例如中东欧国家使以色列初创企业在沙特阿拉伯开展业务。

5. 资金来源

• 多元化投资主体参与，包括主权财富基金（SWFs）、家族办公室和地区投资机构。
• 中国招商局物流控股的 1 亿欧元收购展示了中国投资者对该地区的兴趣。

6. 政策与市场现状改善

• 政府鼓励私营部门发展，同时完善资本市场基础设施，吸引外资机构参与。

主要结论

• 尽管面临全球经济不利因素，MENA 区域私募资本活动仍保持活力，政府支持和资金多元化是主要驱动因素。

总结基于上述要点提炼，提取关键信息进行了逻辑重组。