未来能源研究所-财政部：《通胀削减法案》的清洁电力税收抵免新方法（英）-2024.5-8页_59kb

美国《通胀削减法案》对清洁能源电力税收抵免的新方法

简介

本文分析了美国《通胀削减法案》中为促进清洁能源电力而制定的税收抵免新政策。自几十年前开始，美国联邦税收抵免一直是支持减排的核心政策工具之一，主要用于激励清洁能源电力生产和投入使用新建清洁发电机。然而，这些税收抵免过去存在不一致、难以量化以及虽有弹性的问题，导致开发者面临巨大的投资不确定性。《通胀削减法案》于2025年转向一套更灵活、涵盖多种技术的税收抵免政策：即“清洁能源生产抵免”（26 USC 45Y）和“清洁能源投资抵免”（26 USC 48E）。通过对比新旧政策，本报告澄清了技术合格条件，并指出未来美国财政部面临着一系列潜在复杂问题。

核心变化与税收类型

• 新政策特点：

  • 简化条件：新税收抵免的核心条件是设施产生的清洁能源必须达到零排放。
  • 豁免机制：这些税收抵免的豁免期为美国电力发电排放量降至2022年水平的25%以下时取消。

• 具体税收类型：

  • 45Y（生产税收抵免 - PTC）：
    • 适用于发电厂（45Y）和储能（48E）。
    • 根据产生的电量提供额度，约2.8美分/千瓦时（随通胀调整）。
    • 如果发电机不满足特定工资和学徒要求，则抵免额会减少五分之一。
    • 还有额外抵免可以解锁，例如使用美国本土成分以及在能源社区建设，这些额外条款可以堆叠。
    • 抵免期为十年。
    • 相比：旧版PTC提供了固定的美元金额，仅针对合格技术，并且规定了复杂的产品类型和年限。
  • 48E（投资税收抵免 - ITC）：
    • 为资本投资提供30%的抵免。
    • 包含了要求性的额外抵免，与使用本土成分、位于能源社区（类似条款）相符，并可以堆叠。
    • 相比：旧版ITC（45J）规定了针对先进技术的投资抵免，且抵免金额在特定年度总额或分项的调整后会递减。

• 资格与例外：

  • 这些新抵免适用于2025年之后开始运营的发电机（或储能设施），以及之后对既有设施的扩建。
  • 对于2025年前开始建设的设施，旧版PTC和ITC仍然适用。
  • 不可双重计税：发电机既不能同时获得旧版和新版抵免，也不能同时享受45Y/48E及其他如核能抵免（45J,45U,45Q）。

主要讨论问题

• 何为设施？ 是否燃烧化石燃料？对生物质燃烧、地热、氢燃烧发电等上游排放如何定义？如何对笼统的设施类别进行简化和分类？特别是生物质的上游排放（如运输、生命周期）如何评估至关重要。
• 现有发电机扩建部分有何要求？ 运营商若要获得部分新发电机抵免，需要如何证明（例如美国财政部的“80/20”指导？）。
• 地热发电是否符合零排放要求？ 地质高温发电天然携带CO2，其排放量是否微不足道（de minimis）或可被纳入抵免？
• 生物质基于生命周期排放是否为零？ 美国和现行规则存在差异，IRA引用了清洁空气法。
• 生物天然气（RNG）符合零排放吗？
• 能否通过固碳技术实现负排放抵免？ 用于减排的生物天然气是否应被视为负排放？这会不会产生新的激励以促进甲烷捕获而不使用其能源用途？
• 税收抵免的叠加能否导致负面结果？ 将电力转换为氢，再用氢发电，可能造成能源浪费，但能否同时获得多个抵免（如配额/批准使用45V，配额/批准使用45Y/48E）？

结论

《通胀削减法案》中的45Y和48E条款为美国清洁能源电力税收抵免带来了稳定性，有助于创建更灵活、可预测的投资环境，对实现拜登政府在电力部门脱碳目标至关重要。然而，这些税收抵免的过渡截止日期临近（2025年），促使美国财政部发布清晰、及时的指导方针。考虑到问题的复杂性以及财政部需要同时处理其他IRA相关指导（如45V），制定有效的45Y和48E规则是一项重大任务，尤其是在处理生物质、地热、负排放、税收叠加等问题上，需要平衡政策目标与技术现实。