> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 股指期权市场日报总结（2026-04-24） ## 核心内容概述 本报告为2026年4月24日股指期权市场日报，汇总了当日各主要股指期权产品的成交量、PCR（Put/Call Ratio）以及VIX（波动率指数）数据。这些数据有助于投资者了解市场情绪、波动性及交易活跃度，从而做出更合理的投资决策。 --- ## 一、期权成交量分析 ### 各股指期权成交量 | 期权类型 | 成交量（万张） | |----------------------|---------------| | 上证50ETF期权 | 59.88 | | 沪深300ETF期权（沪市）| 69.70 | | 中证500ETF期权（沪市）| 129.97 | | 深证100ETF期权 | 4.72 | | 创业板ETF期权 | 183.62 | | 上证50股指期权 | 2.64 | | 沪深300股指期权 | 9.24 | | 中证1000股指期权 | 27.18 | ### 主要观点 - **创业板ETF期权**成交量最高，达183.62万张，显示市场对创业板的关注度较高。 - **中证500ETF期权**成交量次之，为129.97万张，表明中证500指数期权市场活跃。 - **上证50ETF期权**与**沪深300ETF期权**成交量分别为59.88万张和69.70万张，均保持中等水平。 - **深证100ETF期权**成交量最低，仅为4.72万张，反映市场对其关注度较低。 - **股指期权**整体成交量较低，其中**上证50股指期权**和**沪深300股指期权**分别为2.64万张和9.24万张，而**中证1000股指期权**为27.18万张，成交量相对较高。 --- ## 二、期权PCR分析 ### 各股指期权PCR数据 | 期权类型 | 成交额PCR | 环比变动 | 持仓量PCR | 环比变动 | |----------------------|-----------|----------|-----------|----------| | 上证50ETF期权 | 0.71 | -0.13 | 0.79 | +0.02 | | 沪深300ETF期权（沪市）| 0.81 | +0.08 | 0.82 | -0.03 | | 中证500ETF期权（沪市）| 0.97 | +0.07 | 1.08 | -0.02 | | 深证100ETF期权 | 0.76 | +0.23 | 0.83 | -0.07 | | 创业板ETF期权 | 0.88 | +0.29 | 1.09 | -0.01 | | 上证50股指期权 | 0.61 | -0.13 | 0.64 | -0.01 | | 沪深300股指期权 | 0.73 | +0.19 | 0.73 | -0.03 | | 中证1000股指期权 | 0.88 | +0.22 | 0.93 | -0.01 | ### 主要观点 - **PCR值**整体偏高，说明市场看跌情绪占主导。 - **中证500ETF期权**成交额PCR和持仓量PCR均较高，分别为0.97和1.08，显示市场对中证500指数的看跌倾向较强。 - **创业板ETF期权**成交额PCR环比上升0.29，持仓量PCR环比下降0.01，显示市场情绪有所波动。 - **深证100ETF期权**成交额PCR环比上升0.23，但持仓量PCR环比下降0.07，表明市场在短期看跌的同时，长期持仓意愿下降。 - **沪深300ETF期权**成交额PCR环比上升0.08，持仓量PCR环比下降0.03，显示市场情绪略偏乐观。 - **股指期权**整体PCR值较低，表明市场对股指期权的交易情绪较为平稳。 --- ## 三、期权VIX分析 ### 各股指期权VIX数据 | 期权类型 | VIX (%) | 环比变动 (%) | |----------------------|---------|--------------| | 上证50ETF期权 | 14.74 | -0.16 | | 沪深300ETF期权（沪市）| 17.00 | +0.06 | | 中证500ETF期权（沪市）| 24.65 | +0.06 | | 深证100ETF期权 | 22.03 | -0.66 | | 创业板ETF期权 | 30.27 | -0.08 | | 上证50股指期权 | 16.41 | -0.07 | | 沪深300股指期权 | 17.12 | -0.18 | | 中证1000股指期权 | 24.97 | +0.17 | ### 主要观点 - **创业板ETF期权**VIX值最高，为30.27%，显示市场波动性较大。 - **中证500ETF期权**和**中证1000股指期权**VIX值分别为24.65%和24.97%，均处于较高水平，表明市场对这两个指数的波动预期较强。 - **深证100ETF期权**VIX值下降明显，为22.03%，环比变动-0.66%，可能反映市场情绪趋于稳定。 - **沪深300ETF期权**和**沪深300股指期权**VIX值分别为17.00%和17.12%，波动性相对平稳。 - **上证50ETF期权**和**上证50股指期权**VIX值较低，分别为14.74%和16.41%，市场波动性较小。 --- ## 四、研究团队信息 - **高天越**：从业资格号F3055799，投资咨询号Z0016156 - **李逸资**：从业资格号F03105861，投资咨询号Z0021365 - **李光庭**：从业资格号F03108562，投资咨询号Z0021506 --- ## 五、免责声明 - 本报告基于公开信息编制，不保证信息的准确性与完整性。 - 报告所载意见、结论及预测仅反映报告发布当日的观点。 - 投资者应自行判断，本报告不承担任何法律责任。 - 本报告版权属华泰期货研究院所有，未经授权不得复制、分发或修改。 --- ## 六、公司信息 - **公司名称**：华泰期货有限公司 - **总部地址**：广州市南沙区横沥镇明珠三街1号10层1001-1004、1011-1016房 - **客服热线**：400-628-0888 - **官方网站**：www.htfc.com